ราคาทองคําปรับตัวขึ้นเหนือระดับ 4,050 ดอลลาร์ ท่ามกลางการอ่อนค่าของดอลลาร์สหรัฐ ขณะที่แนวโน้มขาขึ้นดูเหมือนจะถูกจํากัดท่ามกลางการเก็งการขึ้นดอกเบี้ยของเฟด

• ราคาทองคำฟื้นตัวจากจุดต่ำสุดรายวันท่ามกลางการย่อตัวเล็กน้อยของ USD แม้จะขาดแรงหนุนต่อเนื่อง
• ราคาน้ำมันดิบที่สูงขึ้นกระตุ้นความกังวลเงินเฟ้อและหนุนความคาดหวังการขึ้นดอกเบี้ยของ Fed ส่งผลกดดันราคาทองคำ
• ความตึงเครียดระหว่างสหรัฐฯ กับอิหร่านที่เพิ่มขึ้นและภาษีของทรัมป์หนุนกลุ่มกระทิง USD จำกัดการปรับตัวขึ้นของทองคำ

ทองคำ (XAU/USD) ขยายแรงดีดตัวขึ้นในระหว่างวันและไต่กลับขึ้นเหนือระดับ $4,050 ได้อีกครั้ง ทะลุจุดสูงสุดรายวันใหม่ในช่วงครึ่งแรกของเซสชั่นยุโรปวันศุกร์ ท่ามกลางการปรับฐานเล็กน้อยของดอลลาร์สหรัฐ (USD) อย่างไรก็ตาม สภาพพื้นฐานยังคงต้องระมัดระวังก่อนยืนยันว่าการปรับฐานจากระดับสูงสุดในรอบกว่าสองสัปดาห์ที่แตะในวันพุธได้สิ้นสุดลงแล้ว และก่อนที่จะวางออเดอร์เพื่อรอการปรับตัวขึ้นที่มีนัยสำคัญ ราคาน้ำมันดิบยังคงอยู่ในระดับสูงท่ามกลางความตึงเครียดที่เพิ่มขึ้นระหว่างสหรัฐฯ กับอิหร่าน ซึ่งกระตุ้นความกังวลเรื่องเงินเฟ้อและหนุนความคาดหวังว่าอัตราดอกเบี้ยของสหรัฐฯ จะยังคงสูงขึ้นนานขึ้น สิ่งนี้อาจยังคงเป็นแรงหนุนให้ดอลลาร์สหรัฐและกดดันทองคำที่ไม่มีผลตอบแทน

กองทัพสหรัฐฯ ประกาศว่าได้ดำเนินการโจมตีอิหร่านรอบใหม่เมื่อวันพฤหัสบดีที่ผ่านมา นับเป็นคืนที่ 13 ติดต่อกันของปฏิบัติการ ในแถลงการณ์ กองบัญชาการกลางสหรัฐฯ (CENTCOM) ระบุว่ากองกำลังของตนได้โจมตี "ศูนย์บัญชาการทหารของอิหร่าน, แหล่งเก็บโดรน, เครือข่ายการสื่อสาร, จุดสังเกตการณ์ชายฝั่ง และความสามารถทางทะเล" การโจมตีครั้งนี้มีเป้าหมายเพื่อลดภัยคุกคามที่อิหร่านมีต่อชาวเรือพลเรือนและเรือพาณิชย์ที่ผ่านช่องแคบฮอร์มุซ

การโจมตีล่าสุดเกิดขึ้นท่ามกลางความขัดแย้งในภูมิภาคที่ขยายวงกว้างขึ้น โดยอิหร่านและพันธมิตรได้ตอบโต้ด้วยการโจมตีเป้าหมายทางทหารที่เกี่ยวข้องกับสหรัฐฯ ในคูเวต บาห์เรน และจอร์แดน นอกจากนี้ กองกำลังฮูตีที่สนับสนุนอิหร่านได้โจมตีเรือบรรทุกน้ำมันของซาอุดีอาระเบียสองลำในทะเลแดง โดยระบุว่าการกระทำนี้เป็นส่วนหนึ่งของการปิดล้อมทางทะเลต่อซาอุดีอาระเบียและขยายสงครามในตะวันออกกลางไปยังจุดคับขันทางการขนส่งสินค้ารายใหญ่แห่งที่สอง ซึ่งยิ่งเพิ่มความกังวลเกี่ยวกับการหยุดชะงักของอุปทานและผลักดันราคาน้ำมันดิบให้สูงขึ้นแตะระดับสูงสุดใหม่ตั้งแต่วันที่ 11 มิถุนายน

นักลงทุนยังคงกังวลว่าราคาน้ำมันดิบที่สูงขึ้นจะกระตุ้นแรงกดดันเงินเฟ้อและบังคับให้ธนาคารกลางรายใหญ่ รวมถึงธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) ต้องใช้นโยบายการเงินที่เข้มงวดขึ้น นอกจากนี้ ข้อมูลที่เผยแพร่เมื่อวันพฤหัสบดีแสดงให้เห็นว่าจำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานของสหรัฐฯ ลดลงสู่ระดับต่ำสุดนับตั้งแต่เดือนกันยายน 1969 ซึ่งชี้ให้เห็นถึงตลาดแรงงานที่แข็งแกร่ง ซึ่งควรช่วยให้เจ้าหน้าที่เฟดยังคงมุ่งเน้นไปที่การควบคุมเงินเฟ้อ ซึ่งสนับสนุนความเป็นไปได้ของการขึ้นอัตราดอกเบี้ยอย่างน้อยหนึ่งครั้งภายในสิ้นปีนี้

ในขณะเดียวกัน ประธานาธิบดีสหรัฐฯ โดนัลด์ ทรัมป์ ได้ประกาศเก็บภาษีใหม่ในวงกว้างตั้งแต่ 10% ถึง 12.5% กับคู่ค้าการค้าหลัก 60 ประเทศ ครอบคลุมการนำเข้าของสหรัฐฯ ถึง 99.4% การพัฒนาล่าสุดนี้เสี่ยงที่จะจุดชนวนสงครามการค้าโลกอีกครั้ง ทำให้นักลงทุนระมัดระวังต่อสินทร

กราฟ XAU/USD 4 ชั่วโมง

นักลงทุนทองคำฝั่งขาลงได้เปรียบขณะที่ราคายังต่ำกว่าแนวต้านสำคัญ 200-EMA

จากมุมมองทางเทคนิค ความล้มเหลวในสัปดาห์นี้ใกล้กับเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบทวีคูณ (EMA) 200 ช่วงเวลา และการร่วงลงตามมาชี้ให้เห็นว่าการดีดตัวล่าสุดจากบริเวณ $3,960-$3,959 หรือจุดต่ำสุดรายเดือนได้หมดแรงไปแล้ว นอกจากนี้ อินดิเคเตอร์ Moving Average Convergence Divergence (MACD) อยู่ในพื้นที่ลบ โดยเส้นอยู่ต่ำกว่าศูนย์อย่างลึก ขณะที่ดัชนี Relative Strength Index (RSI) อยู่ใกล้ระดับ 41 ซึ่งบ่งชี้ว่าโมเมนตัมขาลงยังคงมีอยู่

การขายต่อเนื่องต่ำกว่าระดับจิตวิทยา $4,000 และแนวรับที่ $3,980-$3,975 จะยืนยันแนวโน้มเชิงลบ และเตรียมพื้นที่สำหรับการขาดทุนที่ลึกขึ้น ขณะเดียวกัน พื้นแนวรับระหว่างวันน่าจะถูกกำหนดโดยปฏิกิริยาราคาก่อนหน้า มากกว่าระดับที่กำหนดโดยอินดิเคเตอร์ที่ชัดเจน สำหรับแนวต้านเบื้องต้นถูกกำหนดโดยเส้น EMA 200 ช่วงเวลา ที่ $4,158.08 และการฟื้นตัวอย่างต่อเนื่องเหนือแนวต้านระยะกลางนี้เท่านั้นที่จะช่วยบรรเทาความกดดันขาลงที่มีอยู่

(การวิเคราะห์ทางเทคนิคของบทความนี้เขียนขึ้นโดยใช้เครื่องมือ AI เป็นผู้ช่วย เรียนรู้เพิ่มเติม)