JPY ขยับขึ้นเล็กน้อยหลังมีคำเตือน ขณะที่นักลงทุนรอข้อมูลการจ้างงานภาคเอกชน ADP และ PCE ของสหรัฐฯ

• USDJPY ปรับตัวลดลงมาใกล้ 157.00 ในช่วงเช้าของตลาดลงทุนเอเชียวันพุธ 
• คำเตือนด้วยวาจาครั้งใหม่จากทางการสนับสนุนเงินเยนญี่ปุ่น 
• ความคิดเห็นแบบ hawkish จากเจ้าหน้าที่เฟดอาจจำกัดขาลงของทั้งคู่ 

ในช่วงเช้าของตลาดลงทุนเอเชียวันพุธ คู่ USDJPY เสียโมเมนตัมลงมาอยู่ที่ประมาณ 157.00 เงินเยนญี่ปุ่น (JPY) แข็งค่าขึ้นเมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐ (USD) ท่ามกลางความกังวลเรื่องการแทรกแซงค่าเงิน หลังจากสก็อตต์ เบสเซนต์ รัฐมนตรีว่าการกระทรวงการคลังสหรัฐฯ และซัตสึกิ คาตายามะ รัฐมนตรีว่าการกระทรวงการคลังญี่ปุ่น ยืนยันอีกครั้งว่าทั้งสองประเทศตั้งใจจะกระชับความร่วมมือเพื่อรับมือกับความอ่อนแอของเงินเยนญี่ปุ่น (JPY)

คาตายามะกล่าวในวันอังคารว่า เธอเชื่อว่าเงินเยนที่มีมูลค่าต่ำเกินไปเป็นปัญหา พร้อมกล่าวว่าเธอเห็นด้วยกับเบสเซนท์ที่จะเพิ่มความร่วมมือ เมื่อถูกถามเกี่ยวกับการพูดคุยทางโทรศัพท์เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว เธอเสริมว่าเจ้าหน้าที่จะยังคงสื่อสารอย่างใกล้ชิดกับกระทรวงการคลังสหรัฐฯ เพื่อให้แน่ใจว่าตลาดแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศจะดำเนินไปอย่างเป็นระเบียบ 

เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว คาตายามะกล่าวว่าโดนัลด์ ทรัมป์ ประธานาธิบดีสหรัฐฯ ได้แสดงความกังวลเกี่ยวกับ JPY ระหว่างการพบปะกับซานาเอะ ทาคาอิจิ นายกรัฐมนตรีญี่ปุ่น เมื่อต้นสัปดาห์นี้ อัตสึชิ มิมูระ นักการทูตด้านสกุลเงินระดับสูงของญี่ปุ่นกล่าวว่า ตลาดควรให้ความสำคัญกับข้อความที่โตเกียวและวอชิงตันมีความกังวลเกี่ยวกับการอ่อนค่าของอัตราแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศ โดยถือเป็นข้อความที่ "ชัดเจนอย่างยิ่ง"

เงินเยนญี่ปุ่นแข็งค่าขึ้นแม้ข้อมูลภายในประเทศจะน่าผิดหวัง การผลิตภาคอุตสาหกรรมลดลง 2.2% เมื่อเทียบเป็นรายปีในเดือนสิงหาคม เทียบกับตัวเลขก่อนหน้าที่ 4.0%  

อย่างไรก็ตาม สัญญาณแบบ hawkish จากเจ้าหน้าที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) อาจช่วยจำกัดการขาดทุนของดอลลาร์สหรัฐ ผู้ว่าการเฟด ไมเคิล บาร์ ย้ำคำเตือนว่า มีแนวโน้มว่าจะจำเป็นต้องปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติมเพื่อชะลอเงินเฟ้อ เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว เบธ แฮมแมค ประธานเฟดสาขาคลีฟแลนด์กล่าวว่า ความเสี่ยงด้านเงินเฟ้อยังคงอยู่ในระดับสูง และควรรักษานโยบายการเงินแบบเข้มงวดไว้

เทรดเดอร์จะจับตารายงานการจ้างงาน ADP ของสหรัฐฯ และดัชนีราคาการใช้จ่ายเพื่อการบริโภคส่วนบุคคล (PCE) ในภายหลังของวันนั้น ขณะนี้ตลาดมองว่ามีโอกาส 47.1% ที่เฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนตุลาคม และมีโอกาส 92.5% ที่จะปรับขึ้นในเดือนธันวาคม ตามข้อมูลของ CME FedWatch Tool

เงินเยนแข็งแกร่งกว่าสกุลเงินอื่น หลังเจ้าหน้าที่ญี่ปุ่นย้ำคำเตือนเรื่องอัตราแลกเปลี่ยน

นักวิเคราะห์ของ Scotiabank ชูเงินเยนญี่ปุ่นว่าเป็นสกุลเงินที่โดดเด่นอย่างชัดเจนในกลุ่มสกุลเงิน G10 โดยระบุว่าเงินเยนเป็น "ข้อยกเว้นที่โดดเด่นเพียงหนึ่งเดียว" ท่ามกลางการซื้อขายเชิงป้องกันในวงกว้าง พวกเขาชี้ให้เห็นถึง "การพุ่งขึ้นอย่างชัดเจนในช่วงท้ายของตลาดเอเชีย" ของ JPY ซึ่ง "ได้รับแรงหนุนจากความคิดเห็นเกี่ยวกับ FX ของอัตสึชิ มิมูระ รัฐมนตรีช่วยว่าการกระทรวงการต่างประเทศญี่ปุ่นฝ่ายกิจการระหว่างประเทศ" หลังจากที่เขา "ย้ำให้นักลงทุนในตลาดรับฟังคำเตือนจากนายกรัฐมนตรีทาคาอิจิและรัฐมนตรีคลังคาตายามะเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว" การเน้นย้ำอีกครั้งจากเจ้าหน้าที่ระดับสูงของญี่ปุ่นได้หนุนการแข็งค่าของเงินเยนในระดับปานกลาง และตอกย้ำความแข็งแกร่งเมื่อเทียบกับสกุลเงินอื่น

ประธานเฟดสาขาชิคาโกชี้ความเสี่ยงเศรษฐกิจร้อนแรงเกินไปจาก AI ตอกย้ำท่าทีเข้มงวดของเฟด

ประธานเฟดสาขาชิคาโกกล่าวสุนทรพจน์ที่มีแนวโน้มไปในทิศทางเข้มงวดนโยบายอย่างเห็นได้ชัด ได้คะแนน 7.1/10 จาก FXS Speechtracker ซึ่งสูงกว่าค่าเฉลี่ยในอดีตที่ 6.7/10 อยู่เล็กน้อย สะท้อนความกังวลที่เพิ่มขึ้นเกี่ยวกับอัตราเงินเฟ้อที่อยู่ในระดับสูงอย่างต่อเนื่องและความชะล่าใจด้านนโยบาย การเตือนว่าความคาดหวังต่อการเพิ่มขึ้นของผลิตภาพในอนาคตที่ขับเคลื่อนโดย AI สร้าง "ความเสี่ยงสูงมากที่เศรษฐกิจจะร้อนแรงเกินไปในขณะนี้" ประกอบกับความคิดเห็นเกี่ยวกับการขาดดุลงบประมาณขนาดมหาศาลในฐานะมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจ และความจำเป็นต้องทบทวนเหตุผลของการมองข้ามแรงกระแทกด้านอุปทาน ล้วนส่งสัญญาณถึงความพร้อมที่จะให้ความสำคัญกับการควบคุมอัตราเงินเฟ้อมากกว่าความสบายใจของตลาด รวมถึงความอดทนที่ลดลงต่อการปล่อยให้อัตราเงินเฟ้ออยู่เหนือเป้าหมาย การเน้นย้ำให้จับตาผลิตภาพและต้องการหลักฐานที่ชัดเจนว่าอัตราเงินเฟ้อกำลังลดลง สะท้อนว่าเฟดมีความต้องการจำกัดในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยก่อนกำหนด ซึ่งโดยทั่วไปแล้วเป็นปัจจัยหนุนดอลลาร์และสร้างแรงกดดันต่อสกุลเงินที่อ่อนไหวต่อความเสี่ยง

ดัชนี FXS Fed Sentiment เพิ่มขึ้น 1.01 จุดมาอยู่ที่ 145.30 ซึ่งอยู่ในเขตเข้มงวดอย่างชัดเจนและสอดคล้องกับคะแนน FXS Speechtracker ที่สูงกว่าค่าพื้นฐาน การอ่านค่าที่อยู่ในระดับสูงนี้ ซึ่งสูงกว่าระดับเป็นกลางที่ 100 อย่างมาก ยืนยันว่าคำกล่าวของ Goolsbee ถูกตีความว่าเป็นการตอกย้ำความคาดหวังต่อนโยบายการเงินที่ค่อนข้างเข้มงวด โดยมีนัยต่อความแข็งแกร่งของดอลลาร์ รวมถึงความอ่อนไหวอย่างต่อเนื่องของตลาดพันธบัตรและตลาดหุ้นต่อข้อมูลเงินเฟ้อและผลิตภาพที่กำลังจะประกาศ

การวิเคราะห์ทางเทคนิค: USD/JPY ยังคงมีแนวโน้มขาลงใต้เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 100 วัน

ในกราฟรายวัน USD/JPY ยังคงมีแนวโน้มขาลงเล็กน้อยในระยะสั้น เนื่องจากราคาสปอตยังคงอยู่ใต้เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 100 วันและแถบ Bollinger ด้านบน ดัชนี Relative Strength Index (14) ซึ่งอยู่ที่ประมาณ 48.8 บ่งชี้ว่าโมเมนตัมอยู่ในระดับเป็นกลางหลังจากการปรับตัวลดลงล่าสุด

ด้านขาขึ้น แนวต้านแรกอยู่ที่แถบ Bollinger ด้านบนบริเวณ 159.20 ตามด้วยเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 100 วันที่ 159.55 ซึ่งทั้งสองระดับนี้รวมกันเป็นแนวต้านหนาแน่นสำหรับความพยายามฟื้นตัว ด้านขาลง ระดับแนวรับแรกอยู่ที่แถบ Bollinger ตรงกลางใกล้ 156.10 ก่อนถึงแรงซื้อที่แข็งแกร่งขึ้นบริเวณแถบ Bollinger ด้านล่างที่ 152.95 ซึ่งหากราคาปรับตัวลดลงลึกกว่านี้ มีแนวโน้มที่จะพบแรงซื้อเข้ามารับ

(การวิเคราะห์ทางเทคนิคของบทความนี้จัดทำขึ้นโดยได้รับความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI ดูข้อมูลเพิ่มเติม)