Minyak Mentah Melonjak di Tengah Penutupan Pipa Saudi dan Berbalik Turun setelah Unggahan Trump

• Minyak Mentah WTI melonjak di tengah penutupan pipa Saudi, lalu terkoreksi setelah Truth Social, naik 1,4%.
• Arab Saudi memompa 6,238 juta barel per hari pada bulan Agustus, level terendah sejak 1990.
• Empat kapal keluar dari Hormuz selama akhir pekan, dibandingkan sekitar 100 kapal per hari sebelum perang.

West Texas Intermediate (WTI) diperdagangkan di dekat US$98,00, sekitar 1,4% lebih tinggi pada hari ini. Harganya sempat lebih dari 4% lebih tinggi tak lama setelah pukul 12:30 GMT (19:30 WIB) dan telah memangkas hampir seluruh kenaikan itu pada pukul 19:00 GMT (Selasa, 02:00 WIB). Kenaikan tersebut memperhitungkan sebuah pipa Saudi yang ditutup pada hari Jumat dan difoto dari orbit pada hari Minggu dengan stasiun pompa yang hangus. Penurunan tersebut memperhitungkan empat unggahan di Truth Social antara pukul 15:05 GMT (22:05 WIB) dan 16:31 GMT (23:31 WIB). Unggahan terakhir mengatakan harga akan turun tajam begitu perang berakhir. Setengah jam berikutnya memicu penurunan itu.

Eksportir Terbesar Dunia Kehabisan Jalan Keluar

Minyak Mentah Saudi keluar dari negara itu melalui tiga jalur, dan ketiganya mengalami pekan yang buruk. Kapal tanker dapat berlayar keluar melalui Selat Hormuz, yang kini memerlukan izin dari Iran. Empat kapal keluar lewat jalur itu selama akhir pekan, dibandingkan sekitar 100 kapal per hari sebelum perang dimulai pada 28 Februari. Atau barel-barel itu melintasi semenanjung melalui pipa Timur-Barat, berkapasitas 7 juta barel per hari, menuju Yanbu di Laut Merah. Dari Yanbu, mereka berlayar ke selatan menuju Asia melalui Bab el-Mandeb atau ke utara menuju Eropa melalui Suez.

Kelompok Houthi merebut pelabuhan Mokha dan Pulau Perim, di tengah Bab el-Mandeb, pada hari Kamis dan Jumat, dan menyatakan selat itu terbuka bagi setiap kapal kecuali kapal Saudi. Drone dari Irak menghantam stasiun pompa pipa tersebut pada hari Kamis, kerajaan menutup jalur itu pada hari Jumat sebagai tindakan pencegahan, dan belum ada tanggal untuk pembukaan kembali. Arab Saudi melaporkan produksi Agustus sebesar 6,238 juta barel per hari, level terendah sejak 1990, dan data pengiriman membuat ekspornya di dekat 3,2 juta, level terendah sejak 2013.

Setiap barel Saudi yang tidak dapat keluar adalah barel yang coba dibeli oleh penyuling Asia di sisi Atlantik, dan terminal yang memiliki ruang untuk menjualnya adalah Pantai Teluk AS. Itulah pembeli yang ditemui WTI pada pembukaan hari Minggu. Yanbu belajar selama musim panas untuk mengirim barelnya ke utara alih-alih ke selatan. Per Jumat, tidak ada yang diterima.

Empat Unggahan Menggerakkan Harga Lebih Jauh daripada Pipa yang Ditutup

Sell-off terjadi dalam empat tahap, dan masing-masing dimulai dalam hitungan menit setelah sebuah unggahan. Yang pertama, pada pukul 15:05 GMT (22:05 WIB), mengatakan Ukraina dan Rusia telah sepakat untuk berhenti saling menyerang fasilitas energi masing-masing dan menyalahkan perubahan harga diesel dunia pada perang itu, bukan perang ini. Presiden Ukraina menjawab satu jam kemudian bahwa penghentian itu bergantung pada Rusia yang berhenti terlebih dahulu. Diesel Amerika rata-rata mencapai rekor US$6,23 per galon pada hari Senin, dan Teluk mengekspor sekitar seperempat dari diesel sebelum perang pada bulan Agustus. Bahan bakar yang menentukan seberapa keras kilang beroperasi adalah hal pertama yang mendorong aksi jual.

Unggahan kedua, pada pukul 15:32 GMT (22:32 WIB), mengatakan Iran ingin kesepakatan dengan cepat dan sangat membutuhkan kesepakatan itu dan bahwa Washington akan memutuskan apakah akan terlibat. Garda Revolusi Iran telah mengumumkan tak lama sebelum pukul 11:00 GMT (18:00 WIB) bahwa mereka menembak jatuh sebuah drone Amerika di atas selat tersebut. Menteri luar negeri Iran mengatakan pada hari Minggu bahwa selat tetap ditutup sampai Washington memenuhi memorandum Juni yang gugur sebelum kedaluwarsa pada bulan Agustus. Pertemuan regional yang semula akan menggambar koridor Hormuz di Salalah pada hari Senin ditunda pada hari Minggu, atas permintaan Riyadh menurut versi Tehran.

Unggahan ketiga dan keempat, pada pukul 16:25 GMT (23:25 WIB) dan 16:31 GMT (23:31 WIB), mengatakan Minyak Mentah mengalir melalui Hormuz dan bahwa harga turun tajam segera setelah konflik berakhir, yang tidak akan lama lagi. Pada versi hari Minggu, yang disampaikan dari lapangan golf di Irlandia, perang berakhir tepat setelah pemilu sela. Tidak lama lagi adalah 3 November.

Data Perhitungan Inventaris Rabu dan Keputusan Suku Bunga Berjarak Tiga Setengah Jam

American Petroleum Institute (API) mempublikasikan estimasi inventarisnya pada Selasa 20:30 GMT (Rabu, 03:30 WIB) dan Energy Information Administration (EIA) mempublikasikan perhitungan resminya pada Rabu 14:30 GMT (21:30 WIB). Cadangan strategis menyimpan 285,4 juta barel dalam pekan hingga 4 September, level terendah sejak November 1982 dan 130 juta lebih sedikit dibandingkan saat perang dimulai. Itulah bantalan di bawah WTI, dan kapasitasnya 40% penuh.

Komite Pasar Terbuka Federal (Federal Open Market Committee/FOMC) mengumumkan pada Rabu pukul 18:00 GMT (Kamis, 01:00 WIB), dengan Ringkasan Proyeksi Ekonomi (Summary of Economic Projections/SEP) yang baru, yaitu prakiraan komite itu sendiri. Kontrak berjangka yang terkait dengan suku bunga The Fed memberi peluang 93% untuk kenaikan seperempat poin menjadi 3,75% hingga 4,00%, naik dari sekitar 70% pada hari Jumat. Ini akan menjadi kenaikan pertama sejak 2023. Kenaikan suku bunga menjangkau Minyak Mentah melalui permintaan, dengan membuat uang untuk membeli truk, tiket penerbangan, dan jam kerja pabrik menjadi lebih mahal, dan ini adalah rem yang lambat. Ini juga satu-satunya item dalam kalender pekan ini yang memiliki waktu publikasi dan probabilitas, karena tidak ada yang menawarkan tanggal dimulainya kembali operasi pengiriman melalui pipa atau tanggal pembukaan kembali selat.

Peta Menuju Hari Rabu

Resistance: Level tertinggi sesi tepat di atas US$100,50 adalah hari ketiga berturut-turut diperdagangkan di atas US$100,00 dan yang kedua menemukan penawaran jual di bawahnya dalam sesi yang sama, sehingga US$100,50 hingga US$101,00 menjadi batas atas. Penutupan hari Kamis adalah yang pertama di atas US$100,00 sejak Mei, dan penutupan harian kembali di atas US$101,00 membuka kembali area Mei sedikit di atas US$103,00.

Support: Level terendah sesi tepat di bawah US$97,00 menahan sell-off New York. Level terendah hari Jumat tepat di bawah US$95,50 adalah level yang membawa kenaikan September dari sini, dan level terendah hari Kamis tepat di bawah US$93,00 adalah yang terakhir sebelum kenaikan itu hilang.

Bias: Lebih tinggi selama level terendah hari Jumat di dekat US$95,50 bertahan, dengan penutupan harian di atas US$101,00 sebagai target pertama dan US$103,00 sebagai target kedua. Pada hari Senin, reli hampir US$4,00 menemukan penawaran jual dalam waktu enam jam dan masih bertahan di atas penutupan hari Jumat. Stochastic Relative Strength Index (Stoch RSI) harian, sebuah pengukur momentum, berada di dekat 85 dan masih naik, sehingga tren tetap utuh dan ruang di atasnya tipis. Tidak valid jika menunjukkan penutupan harian di bawah US$95,50, yang akan menunjukkan bahwa pasar melakukan aksi jual di seputar berita pipa alih-alih membeli.

Grafik Harian Spot WTI