ทองคำรีบาวด์เหนือระดับ $4,000 ท่ามกลางความหวังว่าความตึงเครียดระหว่างสหรัฐฯ กับอิหร่านจะผ่อนคลายลง

• ราคาทองคำฟื้นตัวจากการปรับตัวลดลงบางส่วน กลับมาอยู่ใกล้ $4,010 ในช่วงเช้าของตลาดลงทุนเอเชียวันอังคาร
• ความหวังว่าความขัดแย้งระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านจะคลี่คลายลงช่วยหนุนทองคำ
• เฟดมีแนวโน้มที่จะคงอัตราดอกเบี้ยในการประชุมเดือนตุลาคมในวันพุธ

ในช่วงเช้าของตลาดลงทุนเอเชียวันอังคาร ราคาทองคำ (XAU/USD) ฟื้นตัวกลับมาอยู่ที่ประมาณ $4,010 หยุดการปรับตัวลดลงสองวันติดต่อกัน ราคาของโลหะมีค่าปรับตัวสูงขึ้นเล็กน้อย เนื่องจากราคาน้ำมันที่ลดลงช่วยลดความกังวลเกี่ยวกับเงินเฟ้อก่อนการประชุมธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) ในสัปดาห์นี้

ราคาน้ำมันร่วงลง ท่ามกลางความหวังว่าความขัดแย้งระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านจะคลี่คลายลง CNBC รายงานว่า รัฐมนตรีว่าการกระทรวงกลาโหมของซาอุดีอาระเบียได้หารือกับผู้นำอิหร่านในกรุงเตหะรานเมื่อวันจันทร์ เพื่อพยายามคลี่คลายความตึงเครียดที่คุกรุ่นระหว่างสองประเทศ พัฒนาการดังกล่าวช่วยบรรเทาความกังวลเกี่ยวกับเงินเฟ้อได้บางส่วน แม้ว่าการผ่อนคลายนี้อาจเกิดขึ้นเพียงชั่วคราว

"ราคาน้ำมันดิบมีการย่อตัวลงเล็กน้อย ซึ่งช่วยหนุนทองคำ ขณะเดียวกันก็มีแรงซื้อเพื่อเก็งกำไรจากราคาที่ลดลงเข้ามาด้วย" Bob Haberkorn นักกลยุทธ์ตลาดอาวุโสจาก StoneX กล่าว "ผมคิดว่าการซื้อขายในตลาดจะเบาบาง และเราน่าจะเคลื่อนไหวอยู่ใกล้ระดับ $4,000 จนกว่าจะมีการประกาศของเฟด เพื่อรอดูว่าพวกเขาจะกล่าวอย่างไร" Bob กล่าวเสริม

ทุกสายตาจะจับจ้องไปที่การตัดสินใจเกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ยของเฟดในวันพุธ ธนาคารกลางสหรัฐฯ ถูกคาดการณ์อย่างกว้างขวางว่าจะคงอัตราดอกเบี้ยไว้ในกรอบ 3.75% ถึง 4.00% ในการประชุมเดือนตุลาคมที่กำลังจะมาถึง หลังจากการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน

ตามข้อมูลของเครื่องมือ CME FedWatch ขณะนี้ตลาดคาดการณ์ว่ามีโอกาสประมาณ 10% ที่เฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีก 0.25% ในการประชุมวันพุธ ขณะที่เกือบ 82.3% คาดว่าจะมีการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยอย่างน้อยหนึ่งครั้งภายในสิ้นปี

แนวโน้มขาขึ้นของทองคำถูกทดสอบ ขณะที่ CTA วางออเดอร์ขายใกล้ระดับสำคัญที่ $4,000

ตามข้อมูลของ TD Securities "แนวคิดระยะยาวเกี่ยวกับแนวโน้มขาขึ้นของทองคำกำลังเผชิญกับบททดสอบใกล้ระดับ $4,000/ออนซ์ โดยขณะนี้ CTA มีสถานะขายในทุกสัญญาณ" ธนาคารระบุว่า "CTA ได้ขายทองคำอย่างหนักไปแล้ว โดยกองทุนที่ใช้ระบบการลงทุนส่งสัญญาณขายตามตัวชี้วัดโมเมนตัมทั้งหมด" ส่งผลให้การวางสถานะมี偏เอียงไปทางขาลง ขณะที่ราคากำลังทดสอบระดับสำคัญนี้

ท่ามกลางสถานการณ์ดังกล่าว TD Securities ชี้ว่า "ราคาสปอตและราคาฟิวเจอร์สเคลื่อนไหวต่ำกว่าระดับสำคัญที่ $4,000/ออนซ์ อย่างไรก็ตาม ตลาดได้แสดงสัญญาณอีกครั้งว่ามีความยืดหยุ่นเป็นอย่างมาก โดยราคาฟื้นตัวกลับมาได้ในเวลาไม่นาน" พวกเขาเสริมว่า "แม้กระแสเงินทุนใน ETF จะผ่อนคลายลงในระยะสั้น แต่แนวโน้มยังคงได้รับแรงหนุน ขณะที่อุปสงค์จากธนาคารกลางเป็นปัจจัยผลักดันขาขึ้นที่สำคัญ โดยเฉพาะเมื่อราคาอยู่ในระดับนี้"

ในแง่ของพลวัตการวางสถานะ TD Securities ระบุว่า "CTA จะเริ่มปิดสถานะขายเมื่อราคาอยู่เหนือ $4,092/ออนซ์" ซึ่งบ่งชี้ว่าการเคลื่อนไหวเหนือระดับดังกล่าวอย่างต่อเนื่องอาจกระตุ้นให้เกิดการปิดสถานะขาย และอาจช่วยเสริมฉากหลังที่ยังคงสนับสนุนทองคำในวงกว้าง

ประธานเฟดส่งสัญญาณการลงทุนและให้ความสำคัญกับ AI มากขึ้น แต่หลีกเลี่ยงการให้คำใบ้เกี่ยวกับทิศทางของเฟดล่วงหน้า

สุนทรพจน์ของประธานเฟด ได้คะแนน 5.6/10 จาก FXS Speechtracker ซึ่งต่ำกว่าค่าเฉลี่ยในอดีตที่ 6.1/10 อยู่เล็กน้อย สะท้อนถึงน้ำเสียงที่มีอิทธิพลน้อยกว่าระดับมาตรฐานที่กำหนดไว้เล็กน้อย แม้ข้อความโดยรวมจะยังคงมีความสม่ำเสมอ การยอมรับว่า "ยังคงมีบาดแผลจากวิกฤตการเงินโลกมากเกินไป" เน้นย้ำถึงท่าทีที่ระมัดระวัง แม้ว่าวอร์ชจะชี้ให้เห็นการเติบโตเชิงโครงสร้างและการพุ่งขึ้นของการลงทุนซึ่งขับเคลื่อนโดย "นโยบายที่ดี" ขณะเดียวกัน เขาปฏิเสธที่จะคาดการณ์ล่วงหน้าเกี่ยวกับการประชุมในเดือนตุลาคมและธันวาคมที่จะมาถึง และเน้นย้ำถึงพลวัตของผลกระทบระหว่างนโยบายของสหรัฐฯ กับส่วนอื่นๆ ของโลก การให้ความสำคัญของวอร์ชต่อ AI ในฐานะแรงผลักดันด้านอุปสงค์ในระยะใกล้และเครื่องมือที่ช่วยเพิ่มความเชื่อมั่นต่อข้อมูล ประกอบกับการมุ่งเน้นเสถียรภาพทางการเงินและความเสี่ยงหาง ทำให้ท่าทีที่ตระหนักถึงความเสี่ยงมีความชัดเจนมากขึ้น ซึ่งสนับสนุนการเฝ้าระวังด้านนโยบายอย่างต่อเนื่อง มากกว่าการเปลี่ยนแปลงฟังก์ชันการตอบสนองของเฟดในทันที

ดัชนีความเชื่อมั่นของเฟด FXS ไม่เปลี่ยนแปลง โดยขยับ 0.00 จุดมาอยู่ที่ระดับ 127.51 ส่งสัญญาณว่าสุนทรพจน์ดังกล่าวทำให้ท่าทีด้านนโยบายที่ตลาดรับรู้ยังคงอยู่ในเขตเข้มงวดนโยบายอย่างชัดเจน การผสมผสานระหว่างค่าดัชนีที่ทรงตัวในระดับสูงกับคะแนน FXS Speechtracker ที่อ่อนลงเล็กน้อย บ่งชี้ว่าตลาดไม่เห็นการปรับเทียบท่าทีที่มีนัยสำคัญของแนวโน้มเข้มงวดนโยบายของเฟด โดยมองว่าความระมัดระวังของวอร์ชและการให้ความสำคัญกับการลงทุนและ AI สอดคล้องกับความต้องการอย่างต่อเนื่องที่จะรักษาภาวะการเงินที่ตึงตัว

การวิเคราะห์ทางเทคนิค: ทองคำยังคงมีแนวโน้มขาลง วิ่งใต้เส้น SMA 100 วัน

ในกราฟรายวัน แนวโน้มระยะใกล้ของ XAU/USD เป็นขาขึ้น เนื่องจากราคาสปอตยังคงอยู่เหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 100 วันและเส้นกลางของ Bollinger 20 วันได้เป็นอย่างดี ทำให้แนวโน้มขาขึ้นยังอยู่ แม้จะมีการปรับฐานล่าสุด ราคายังอยู่เหนือเส้น Bollinger ด้านล่าง ซึ่งบ่งชี้ว่าการเคลื่อนไหวขาลงยังคงมีแนวรับรองรับ ขณะที่ดัชนี Relative Strength Index (RSI) ที่ 35.20 เคลื่อนตัวเข้าใกล้เขตขายมากเกินไป บ่งชี้ว่าแรงขายอาจกำลังสูญเสียโมเมนตัม มากกว่าจะส่งสัญญาณถึงการกลับตัวของแนวโน้ม

ด้านขาลง แนวรับแรกรวมกันที่บริเวณเส้น Bollinger ด้านล่างที่ $4,020 ตามด้วยเส้นกลางของ Bollinger ใกล้ $4,130 และเส้น SMA 100 วันที่ $4,220 ซึ่งโดยรวมกำหนดโซนอุปสงค์ที่หนาแน่นและรองรับโครงสร้างขาขึ้น หากไม่มีระดับแนวต้านใกล้เคียงที่ถูกระบุโดยชุดอินดิเคเตอร์ปัจจุบัน การดีดตัวจากบริเวณแนวรับนี้อาจทำให้ผู้ซื้อพยายามกลับมาควบคุมตลาดอีกครั้งไปยังจุดสูงสุดล่าสุด ตราบใดที่ราคาปิดรายวันยังคงอยู่เหนือพื้นทางเทคนิคที่ $4,020

(การวิเคราะห์ทางเทคนิคของข่าวนี้จัดทำขึ้นโดยได้รับความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI เรียนรู้เพิ่มเติม)