ราคาโลหะเงินร่วงลง เพราะอัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐที่อยู่ในระดับสูงและดอลลาร์ที่แข็งค่า

• โลหะเงินร่วงลงมากกว่า 4% ในวันจันทร์ ถูกกดดันจากอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ที่อยู่ในระดับสูง
• ราคาน้ำมันที่พุ่งขึ้นทำให้ความกังวลเกี่ยวกับเงินเฟ้อเพิ่มขึ้น และตอกย้ำความคาดหวังว่าจะมีการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติม
• ดอลลาร์สหรัฐยังคงได้รับแรงหนุนจากแนวโน้มนโยบายการเงินแบบเข้มงวด และความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์

ในวันจันทร์ โลหะเงิน (XAG/USD) ร่วงลงอย่างรวดเร็ว ลดลง 4.53% ในวันนี้ มาเคลื่อนไหวอยู่ที่ประมาณ 61.40 ดอลลาร์ในขณะที่เขียนข่าวนี้ โลหะมีค่าเผชิญแรงขายอย่างหนัก เนื่องจากอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ที่อยู่ในระดับสูง และความคาดหวังที่เพิ่มขึ้นว่าจะมีการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติม กดดันสินทรัพย์ที่ไม่ให้ผลตอบแทนในรูปแบบดอกเบี้ย

ราคาน้ำมันที่สูงขึ้นยังคงเป็นศูนย์กลางของความกังวล อุปทานพลังงานทั่วโลกที่ยังคงหยุดชะงักกำลังเพิ่มความเสี่ยงที่เงินเฟ้อในสหรัฐฯ จะอยู่ในระดับสูงต่อเนื่อง ซึ่งอาจบีบให้ธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) คงจุดยืนนโยบายการเงินแบบเข้มงวดไว้นานกว่าที่คาดการณ์ไว้ก่อนหน้านี้

ขณะนี้ตลาดเงินคาดการณ์โอกาสประมาณ 68% ที่เฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกครั้งในการประชุมเดือนตุลาคม ตามข้อมูลจากเครื่องมือ CME FedWatch ความคาดหวังดังกล่าวเกิดขึ้นหลังจากธนาคารกลางสหรัฐฯ ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน และเจ้าหน้าที่เฟดหลายคนแสดงความคิดเห็นในเชิง hawkish เมื่อไม่นานมานี้

อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ได้รับประโยชน์โดยตรงจากการประเมินแนวโน้มนโยบายการเงินใหม่ครั้งนี้ อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 10 ปี ซึ่งเป็นมาตรวัดสำคัญ ซื้อขายอยู่ใกล้ระดับสูงสุดในรอบเกือบสองทศวรรษ ส่งผลให้ต้นทุนค่าเสียโอกาสของการถือครองโลหะมีค่าที่ไม่ให้ดอกเบี้ยเพิ่มขึ้น ความเคลื่อนไหวดังกล่าวมีส่วนทำให้โลหะเงินร่วงลงอย่างรุนแรงในวันจันทร์

ความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์และผลกระทบที่มีต่ออุปทานพลังงานทั่วโลกยังทำให้ราคาน้ำมันอยู่ในระดับสูง ขณะเดียวกัน สภาพแวดล้อมเช่นนี้ยังช่วยหนุนดอลลาร์สหรัฐ (USD) ในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัย และเพิ่มแรงกดดันขาลงต่อ XAG/USD

ขณะนี้ความสนใจหันไปยังข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐฯ ที่กำลังจะประกาศ ซึ่งจะช่วยให้นักลงทุนปรับความคาดหวังเกี่ยวกับแนวโน้มอัตราดอกเบี้ยให้แม่นยำยิ่งขึ้น โดยตัวเลขการจ้างงานของสหรัฐฯ ที่จะประกาศในวันศุกร์จะได้รับการจับตาเป็นพิเศษ ขณะที่ดัชนีเงินเฟ้อและตัวชี้วัดกิจกรรมทางเศรษฐกิจที่ประกาศในสัปดาห์นี้ก็อาจส่งผลต่อความคาดหวังเกี่ยวกับการตัดสินใจด้านนโยบายครั้งต่อไปของเฟดเช่นกัน

การวิเคราะห์ทางเทคนิค XAG/USD

ในกราฟสี่ชั่วโมง XAG/USD ซื้อขายอยู่ที่ 61.38 ดอลลาร์ โดยยืดการปรับตัวลดลงออกไปต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 100 งวดที่ 64.99 ดอลลาร์ และ SMA 200 งวดที่ 65.88 ดอลลาร์ ซึ่งตอกย้ำแนวโน้มขาลงในระยะใกล้ การทะลุต่ำกว่าระดับราคาก่อนหน้านี้ที่ทำเครื่องหมายไว้ ส่งผลให้ราคาเคลื่อนไหวเข้าใกล้ขอบล่างของกรอบราคาเมื่อเร็วๆ นี้มากขึ้น ขณะที่ดัชนี Relative Strength Index (14) ซึ่งอยู่ที่ประมาณ 29 บ่งชี้ถึงภาวะขายมากเกินไป ซึ่งอาจชะลอการปรับตัวลดลงในทันที แต่ยังไม่สามารถท้าทายโครงสร้างขาลงที่กำลังครองตลาดได้

ด้านขาขึ้น แนวต้านแรกอยู่ที่ 62.30 ดอลลาร์ ตามด้วย 62.85 ดอลลาร์และ 63.33 ดอลลาร์ โดยมีแนวต้านที่แข็งแกร่งยิ่งขึ้นปรากฏใกล้ระดับแนวนอนที่ 65.00 ดอลลาร์ และบริเวณที่เส้น SMA 100 งวดกับ SMA 200 งวดมาบรรจบกันระหว่างประมาณ 65.00 ถึง 65.88 ดอลลาร์ หากทะลุขึ้นเหนือระดับเหล่านี้ได้ แนวต้านถัดไปจะอยู่ที่ 67.55 ดอลลาร์และ 68.30 ดอลลาร์ ด้านขาลง แนวรับอยู่ที่ 60.90 ดอลลาร์ ก่อนถึงแนวรับสำคัญยิ่งกว่าที่ 60.00 ดอลลาร์ ซึ่งจำเป็นต้องเกิดแรงดีดตัวที่แข็งแกร่งขึ้นเพื่อบ่งชี้ว่าแนวโน้มขาลงในปัจจุบันอาจหยุดชั่วคราวหรือกลับตัวบางส่วน

(การวิเคราะห์ทางเทคนิคของบทความนี้จัดทำขึ้นโดยได้รับความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI ดูข้อมูลเพิ่มเติม)