JPY แข็งค่า จับตาการแทรกแซงค่าเงินหลัง JGB อายุ 10 ปีแตะระดับสูงสุดในรอบ 30 ปี

• USDJPY ร่วงลงขณะที่เงินเยนญี่ปุ่นได้รับแรงหนุน ตลาดเฝ้าระวังการแทรกแซงของญี่ปุ่นอย่างใกล้ชิด
• ซัตสึกิ คาตายามะ รัฐมนตรีว่าการกระทรวงการคลัง ยืนยันเมื่อวันพฤหัสบดีว่า หลักการด้านอัตราแลกเปลี่ยนระหว่างสหรัฐฯ และญี่ปุ่นยังคงมีผลบังคับใช้
• อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 30 ปีแตะ 5.502% ซึ่งเป็นระดับสูงสุดนับตั้งแต่ปี 2004 ขณะที่อัตราผลตอบแทนพันธบัตรอายุ 10 ปีแตะ 5.225% ซึ่งเป็นระดับสูงสุดนับตั้งแต่ปี 2007

ในตลาดลงทุนเอเชียวันศุกร์ USDJPY หยุดสถิติขาขึ้นติดต่อกัน 5 วัน เคลื่อนไหวอยู่ที่ประมาณ 158.10 คู่สกุลเงินดังกล่าวปรับตัวลดลงเนื่องจากเงินเยนญี่ปุ่น (JPY) ได้รับแรงหนุน นักลงทุนในตลาดยังคงเฝ้าระวังอย่างใกล้ชิด คาดการณ์ว่าเจ้าหน้าที่ญี่ปุ่นอาจเข้าแทรกแซงตลาด

เพื่อสนับสนุนการคาดการณ์ดังกล่าว ซัตสึกิ คาตายามะ รัฐมนตรีว่าการกระทรวงการคลังของญี่ปุ่น กล่าวเมื่อวันพฤหัสบดีว่า หลักการด้านอัตราแลกเปลี่ยนที่จัดทำขึ้นหลังการแทรกแซงร่วมกันระหว่างญี่ปุ่นและสหรัฐฯ ยังคงมีผลบังคับใช้

อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลญี่ปุ่น (JGB) อายุ 10 ปีปรับตัวลดลง หลังจากแตะระดับสูงสุดในรอบ 30 ปีที่ 3.11% ชั่วครู่ในช่วงต้นเซสชัน การพุ่งขึ้นครั้งแรกได้รับแรงหนุนจากการทะยานขึ้นอย่างรุนแรงของอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ในชั่วข้ามคืน

ในวันพฤหัสบดี อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 30 ปีพุ่งขึ้นแตะระดับสูงสุดที่ 5.502% ซึ่งเป็นระดับสูงสุดนับตั้งแต่เดือนมิถุนายน 2004 ขณะที่อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลอายุ 10 ปี ซึ่งเป็นพันธบัตรอ้างอิง เพิ่มขึ้นสู่ 5.225% แตะระดับที่ไม่เคยบันทึกไว้นับตั้งแต่เดือนมิถุนายน 2007

อย่างไรก็ตาม คู่ USDJPY อาจดีดตัวขึ้นเนื่องจากดอลลาร์สหรัฐ (USD) แข็งค่าขึ้น โดยมีสัญญาณแบบ hawkish จากเจ้าหน้าที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ เป็นปัจจัยขับเคลื่อนหลัก ราคาน้ำมันที่อยู่ในระดับสูงและข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐฯ ที่แข็งแกร่งได้จุดชนวนความกังวลเรื่องเงินเฟ้อ และตอกย้ำการคาดการณ์ของตลาดว่าเฟดอาจคุมเข้มนโยบายการเงินมากยิ่งขึ้น

การเปลี่ยนแปลงดังกล่าวสะท้อนให้เห็นผ่านเครื่องมือ CME FedWatch ซึ่งระบุว่า โอกาสที่เฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยนโยบายในเดือนตุลาคมพุ่งขึ้นเกือบ 67.5% เพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญจาก 55.4% ในสัปดาห์ก่อน และเพียง 11% เมื่อหนึ่งเดือนก่อน

คาดดอลลาร์จะอ่อนค่าลง ขณะที่ความกังวลเรื่องความเป็นอิสระของเฟดเพิ่มขึ้น

นักวิเคราะห์จาก Commerzbank ระบุว่า แรงหนุนของดอลลาร์มีแนวโน้มเปราะบาง เนื่องจากการคาดการณ์นโยบายการเงินเปลี่ยนแปลงไป พวกเขาเตือนว่า "ดอลลาร์มีแนวโน้มเผชิญแรงกดดันไม่เพียงจากการปรับลดการคาดการณ์อัตราดอกเบี้ยของสหรัฐฯ แต่ยังมาจากความกังวลที่กลับมาอีกครั้งว่า ทำเนียบขาวกำลังบ่อนทำลายความเป็นอิสระของเฟด" พวกเขามองว่า การผสมผสานระหว่างการคาดการณ์อัตราดอกเบี้ยที่ผ่อนคลายลงและเสียงรบกวนทางการเมืองรอบเฟด หมายความว่า "ดังนั้น เราจึงคาดว่าท้ายที่สุดแล้วดอลลาร์จะเผชิญแรงกดดันมากกว่ายูโร แม้ว่าการคาดการณ์อัตราดอกเบี้ยทั้งสองฝั่งของมหาสมุทรแอตแลนติกมีแนวโน้มจะถูกปรับลดลงก็ตาม"