ดอลลาร์นิวซีแลนด์แข็งค่าขึ้นเหนือระดับ 0.5900 หลังข้อมูล PMI ของจีนแข็งแกร่งขึ้น

• ในช่วงต้นตลาดยุโรปวันจันทร์  NZD/USD แข็งค่าขึ้นมาอยู่ที่ประมาณ 0.5915
• ดัชนี PMI ภาคการผลิตของจีนฟื้นตัวขึ้นมาอยู่ที่ 49.8 ในเดือนสิงหาคม แข็งแกร่งกว่าที่คาดไว้ 
• ขณะนี้ตลาด ‌มองว่ามีโอกาส 56.9% ที่สหรัฐฯ จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน 

ในช่วงต้นตลาดยุโรปวันจันทร์ คู่ NZD/USD มีโมเมนตัมเพิ่มขึ้นมาอยู่ใกล้ 0.5915 ข้อมูลเศรษฐกิจจีนที่ออกมาดีกว่าที่คาดไว้ช่วยสนับสนุนดอลลาร์นิวซีแลนด์ (NZD) ซึ่งเป็นสกุลเงินที่เคลื่อนไหวตามจีน เมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐ (USD) 

ดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) ภาคการผลิตของจีนปรับตัวดีขึ้นเป็น 49.8 ในเดือนสิงหาคม จาก 49.2 ในเดือนกรกฎาคม ตามข้อมูลล่าสุดที่เผยแพร่โดยสำนักงานสถิติแห่งชาติจีน (NBS) เมื่อวันจันทร์ ตัวเลขดังกล่าวสูงกว่าฉันทามติของตลาดที่ 49.7 ขณะเดียวกัน ดัชนี PMI นอกภาคการผลิตของ NBS ทรงตัวที่ 49.0 ในเดือนสิงหาคม 

ในอีกด้านหนึ่ง สุนทรพจน์ของเควิน วอร์ช ประธานธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) ในงานสัมมนาเศรษฐกิจ Jackson Hole ส่งสัญญาณที่แข็งกร้าวอย่างมาก ซึ่งอาจช่วยหนุนดอลลาร์สหรัฐและสร้างแรงกดดันต่อคู่สกุลเงินนี้

เควิน วอร์ชกล่าวเมื่อวันศุกร์ว่า "แม้ว่าตัวเลข PCE และ CPI ในช่วงฤดูร้อนนี้จะออกมาดีกว่าที่คาดไว้ แต่ตัวเลขดังกล่าวไม่ได้บ่งชี้ว่าแนวโน้มพื้นฐานปรับตัวดีขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ" ประธานเฟดยังส่งสัญญาณว่าอาจจำเป็นต้องใช้นโยบายการเงินที่เข้มงวดมากขึ้นเพื่อควบคุมแรงกดดันด้านราคา

การเก็งกำไรของเทรดเดอร์ Fed funds Futures ว่าเฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน เพิ่มขึ้นเป็น 56.9% เมื่อวันศุกร์ ตามเครื่องมือ CME FedWatch เพิ่มขึ้นจาก 39.9% ก่อนการกล่าวสุนทรพจน์ 

ความสนใจจะเปลี่ยนไปที่ข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐฯ ที่จะประกาศในวันศุกร์ ซึ่งรวมถึงการจ้างงานนอกภาคเกษตร (NFP) และอัตราการว่างงาน ตัวเลขเหล่านี้อาจกำหนดความคาดหวังก่อนการประชุมเฟดในเดือนกันยายน  

คาดว่า RBNZ จะยังคงส่งสัญญาณนโยบายการเงินแบบเข้มงวด ขณะที่ OCR อยู่ในกรอบเป็นกลาง

นักกลยุทธ์จาก Brown Brothers Harriman คาดว่า ธนาคารกลางนิวซีแลนด์จะคงจุดยืนนโยบายการเงินที่เข้มงวดในการประชุมที่กำลังจะมีขึ้น โดยระบุว่า ธนาคารกลางมีแนวโน้มที่จะย้ำว่า "การปรับขึ้น OCR เพิ่มเติมดูเหมือนมีแนวโน้มที่จะเกิดขึ้นในการประชุมครั้งต่อ ๆ ไป" เนื่องจากอัตราดอกเบี้ยอย่างเป็นทางการ (OCR) "ยังคงอยู่ภายในกรอบประมาณการระดับเป็นกลางของธนาคารอย่างมาก (2.20%-4.10%)" แนวทางดังกล่าวสอดคล้องกับมุมมองของ BBH ที่ว่าเงินเฟ้อซึ่งยังคงสูงกว่าเป้าหมายและการเติบโตภายในประเทศที่แข็งแกร่งเป็นเหตุผลให้ต้องใช้นโยบายการเงินที่เข้มงวดเพิ่มเติม แม้ว่าอัตราดอกเบี้ยนโยบายจะยังถูกประเมินว่าอยู่ในโซนเป็นกลาง ไม่ใช่โซนเข้มงวดก็ตาม

ประธานเฟดชี้ว่างานเรื่องเงินเฟ้อยังไม่เสร็จสิ้น ขณะที่ภาวะการเงินยังคงผ่อนคลาย

ประธานเฟดกล่าวสุนทรพจน์ที่มีน้ำเสียงเข้มงวดนโยบายการเงินอย่างเห็นได้ชัด ได้คะแนน FXS Speechtracker ที่ 7.4 เทียบกับค่าเฉลี่ยในอดีตที่ 6.5 ซึ่งตอกย้ำว่าเฟดต้องมั่นใจว่าเงินเฟ้อพื้นฐานกำลังปรับเข้าใกล้เป้าหมาย หรือ "เรายังมีงานต้องทำ" Warsh เน้นย้ำถึงการใช้จ่ายของผู้บริโภคที่แข็งแกร่ง ตลาดแรงงานที่มีเสถียรภาพ และการลงทุนทางธุรกิจที่ขยายตัวอย่างรวดเร็ว พร้อมทั้งย้ำว่าภาวะการเงินไม่ได้อยู่ในระดับตึงตัว และตัวเลขเงินเฟ้อในช่วงฤดูร้อนล่าสุดที่ออกมาดีกว่าคาดยังไม่ใช่สัญญาณของการเปลี่ยนแปลงที่มีนัยสำคัญในแนวโน้มพื้นฐาน ทำให้จุดสนใจหลักยังคงอยู่ที่ราคาและเป้าหมาย PCE ที่ระดับ 2% อย่างมั่นคง การเน้นย้ำถึงความคาดหวังเงินเฟ้อที่ยังคงทนทานแต่เปราะบาง และภาวะสินเชื่อที่ผ่อนคลาย ตอกย้ำแนวโน้มที่จะคุมเข้มนโยบายเพิ่มเติม หากความคืบหน้าด้านเสถียรภาพราคาหยุดชะงัก

ดัชนีความเชื่อมั่นเฟดของ FXS ไม่เปลี่ยนแปลง โดยขยับ 0.00 จุด สู่ระดับที่ยังคงสูงถึง 129.70 ซึ่งสอดคล้องกับการวางออเดอร์ในเชิงเข้มงวดนโยบายการเงินที่แข็งแกร่ง แม้ไม่มีการเปลี่ยนแปลงเพิ่มเติมในสัญญาณโดยรวม การอ่านค่าที่ทรงตัวแต่ยังอยู่ในระดับสูงนี้ เมื่อพิจารณาร่วมกับคะแนน FXS Speechtracker ที่สูงกว่าค่าพื้นฐาน บ่งชี้ว่าเรื่องราวของเฟดยังคงอยู่ในเขตเข้มงวดนโยบายการเงินอย่างชัดเจน ซึ่งสนับสนุนดอลลาร์ในกรณีที่ข้อมูลใดๆ ตั้งคำถามถึงความยั่งยืนของการปรับตัวดีขึ้นของเงินเฟ้อในปัจจุบัน

การวิเคราะห์ทางเทคนิค: NZD/USD ยังคงมีแนวโน้มเชิงบวกในระยะใกล้

ในกราฟรายวัน NZDUSD ยังคงมีแนวโน้มขาขึ้นเล็กน้อยในระยะใกล้ เนื่องจากราคาสปอตยังคงอยู่เหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 100 วัน และเส้นกลางของ Bollinger Band 20 วัน ทำให้ราคายังคงอยู่ในครึ่งบนของกรอบราคาในช่วงที่ผ่านมา ดัชนี Relative Strength Index (14) ที่ 54.4 อยู่เหนือระดับกลางเล็กน้อย บ่งชี้ว่าแรงซื้อมีอิทธิพลเหนือกว่า แต่ยังขาดการขยายตัวของโมเมนตัมในลักษณะที่เคยเห็นเมื่อต้นเดือน

สำหรับขาขึ้น แนวต้านระยะสั้นอยู่ที่เส้น Bollinger Band ด้านบนใกล้ 0.5985 ซึ่งชะลอการปรับตัวขึ้นในช่วงที่ผ่านมา และเป็นแนวต้านถัดไปที่ฝั่งตลาดกระทิงต้องฝ่าให้ได้ สำหรับขาลง แนวรับแรกอยู่ที่เส้นกลางของ Bollinger Band บริเวณ 0.5910 ก่อนถึงแนวรับที่แข็งแกร่งขึ้นบริเวณเส้น SMA 100 วันใกล้ 0.5845 ขณะที่เส้น Bollinger Band ด้านล่างที่ 0.5835 ช่วยเสริมพื้นที่อุปสงค์เดียวกัน หากการย่อตัวกลับมามีแรงหนุน

(การวิเคราะห์ทางเทคนิคของเรื่องนี้จัดทำขึ้นโดยได้รับความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI ดูข้อมูลเพิ่มเติม)