ทองคําพุ่งขึ้น ข้อมูลสหรัฐฯ ที่อ่อนแอบั่นทอนการเก็งการขึ้นอัตราดอกเบี้ยของเฟด

• ทองคำปรับตัวขึ้น ขณะที่ดอลลาร์ร่วงลงจากข้อมูลเงินเฟ้อและยอดขายที่อ่อนแอลง
• ยอดค้าปลีกที่ร่วงลงตอกย้ำความคาดหวังว่าเฟดจะคงอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน
• สถานการณ์สงบในช่องแคบฮอร์มุซและโอกาสการขึ้นอัตราดอกเบี้ยที่ลดลงหนุนการฟื้นตัวของ ทองคำ

ราคาทองคำปรับตัวเพิ่มขึ้นอย่างแข็งแกร่งเกือบ 0.90% ในวันศุกร์ ขณะที่ดอลลาร์สหรัฐอ่อนค่าลงทั่วกระดาน หลังจากตลอดทั้งสัปดาห์มีการเปิดเผยข้อมูลเงินเฟ้อที่อ่อนตัวลง ซึ่งลดโอกาสที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย XAU/USD ซื้อขายอยู่ที่ $4,386 ซึ่งยังคงต่ำกว่าระดับ $4,400

XAU/USD ปรับตัวขึ้น ขณะที่ข้อมูลสหรัฐฯ ที่อ่อนแอจำกัดการคาดการณ์การขึ้นอัตราดอกเบี้ยของเฟดในเดือนกันยายน

ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ซึ่งติดตามมูลค่าของสกุลเงินอเมริกันเมื่อเทียบกับอีกหกสกุลเงิน ปรับตัวลดลง 0.4% สู่ระดับ 99.57 ขณะที่นักลงทุนลดการคาดการณ์ว่าเฟดจะดำเนินนโยบายการเงินแบบเข้มงวดก่อนการประชุมเดือนกันยายน

ข้อมูลเงินเฟ้อของสหรัฐฯ ทั้งฝั่งผู้ผลิตและผู้บริโภคชะลอตัวลงในเดือนกรกฎาคม พัฒนาการของกระบวนการเงินเฟ้อชะลอตัว การเพิ่มขึ้นเล็กน้อยของผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรก และการลดลงของยอดค้าปลีก เป็นเหตุผลที่กระตุ้นให้เกิดแรงเทขายดอลลาร์สหรัฐตลอดทั้งสัปดาห์

ในวันศุกร์ ยอดค้าปลีกยุติการเติบโตต่อเนื่องห้าเดือน โดยลดลง 0.6% และต่ำกว่าที่คาดว่าจะเพิ่มขึ้น 0.1% ยอดขายในกลุ่มควบคุม (Control Group) ซึ่งใช้คำนวณการใช้จ่ายของผู้บริโภคในผลิตภัณฑ์มวลรวมภายในประเทศ ลดลง 0.4% หลังจากเพิ่มขึ้น 0.4% ในเดือนมิถุนายน ตามข้อมูลจากกระทรวงพาณิชย์สหรัฐฯ

ดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคของมหาวิทยาลัยมิชิแกนปรับตัวแย่ลงอีกในการประเมินเบื้องต้นของเดือนสิงหาคม โดยลดลงจาก 55.2 สู่ 51.0 ขณะที่การคาดการณ์เงินเฟ้อในช่วงหนึ่งปีเพิ่มขึ้นจาก 4.2% เป็น 4.3% ส่วนการคาดการณ์ในช่วงห้าปียังคงอยู่ที่ 3.3%

การไม่มีข่าวพาดหัวเกี่ยวกับตะวันออกกลางช่วยหนุนทองคำเพิ่มเติม สก็อตต์ เบสเซนต์ รัฐมนตรีว่าการกระทรวงการคลังสหรัฐฯ กล่าวว่าพวกเขาจะใช้มาตรการที่ไม่เคยเกิดขึ้นมาก่อนต่ออิหร่านเพื่อกดดันรัฐบาล ขณะเดียวกัน ช่องแคบฮอร์มุซยังคงปิดอยู่ แม้ว่าราคาน้ำมันจะไม่สามารถปรับตัวขึ้นอย่างรุนแรงได้

ในขณะเดียวกัน การลดลงของอัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐฯ เป็นแรงหนุนต่อราคาทองคำ อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 10 ปีเพิ่มขึ้น 3.5 จุดเบสิกสู่ระดับ 4.684%

ตลาดสวอปในปัจจุบันประเมินโอกาสการขึ้นอัตราดอกเบี้ยในการประชุมเดือนกันยายนไว้ที่ 31% ลดลงจากประมาณ 55% ในสัปดาห์ก่อน ตามข้อมูลของ Prime Terminal

ในสัปดาห์หน้า ปฏิทินเศรษฐกิจสหรัฐฯ จะมีข้อมูลตลาดที่อยู่อาศัย ค่าเฉลี่ย 4 สัปดาห์ของการเปลี่ยนแปลงการจ้างงานจาก ADP จำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงาน และดัชนี PMI เบื้องต้น

การวิเคราะห์ทางเทคนิค XAU/USD: ทองคำเคลื่อนไหวลำบากที่เส้น SMA 100 วัน และมีแนวโน้มเคลื่อนไหวไซด์เวย์

จากมุมมองทางเทคนิค ทองคำมีแนวโน้มปรับฐานเพื่อสร้างกรอบการเคลื่อนไหวบริเวณเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 100 วันที่ $4,386 โมเมนตัมยังคงเป็นขาขึ้น ดังที่สะท้อนโดยดัชนี Relative Strength Index (RSI) แต่แรงซื้อไม่สามารถดันราคาให้ทะลุระดับ $4,400 ได้อย่างชัดเจน ส่งผลให้มีโอกาสเกิดการปรับตัวลดลง

หากต้องการกลับมาเป็นขาขึ้น XAU/USD จะต้องปรับตัวขึ้นเหนือ $4,400 การทะลุระดับดังกล่าวจะเปิดทางไปสู่แนวต้านทางจิตวิทยาที่ $4,450 ตามด้วยเส้น SMA 200 วันที่ $4,504

ในด้านขาลง แนวรับแรกคือจุดต่ำสุดของวัน (LOD) ที่ $4,311 ด้านล่างลงมาคือระดับ $4,300 ซึ่งหากราคาทะลุลงมาได้ อาจเร่งการเคลื่อนตัวลงสู่จุดสูงสุดของวันที่ 6 กรกฎาคมที่ $ 4,202 ตามด้วยเส้น SMA 50 วันที่ $4,146 และ $4,100