ทองคำฟื้นตัวกลับมาอยู่ต่ำกว่า $4,400 ขณะที่ดอลลาร์สหรัฐร่วงหนักแม้มีการเก็งเฟดขึ้นอัตราดอกเบี้ย

• ทองคำปรับตัวลดลงเป็นวันที่สองติดต่อกัน แม้ขาลงจะยังมีไม่มาก
• รายงาน NFP ของสหรัฐฯ ที่แข็งแกร่งหนุนการเก็งเฟดปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย ส่งผลให้ USD แข็งค่าขึ้นและกดดันทองคำ
• ความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ช่วยหนุน USD ในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัยเพิ่มเติม ขณะที่ตลาดหันความสนใจไปที่ตัวเลขเงินเฟ้อของสหรัฐฯ

ในช่วงครึ่งแรกของตลาดลงทุนยุโรปวันจันทร์ ทองคํา (XAUUSD) ปรับตัวขึ้นบางส่วน เคลื่อนไหวต่ำกว่าระดับ $4,400 และฟื้นตัวจากการปรับตัวลดลงระหว่างวัน อย่างไรก็ตาม การปรับตัวขึ้นที่มีนัยสำคัญดูเหมือนจะมีไม่มาก เนื่องจากเทรดเดอร์อาจเลือกที่จะรอดูอยู่ข้างสนามก่อนการประกาศตัวเลขเงินเฟ้อล่าสุดของสหรัฐฯ ซึ่งมีกำหนดเผยแพร่ในช่วงปลายสัปดาห์นี้

รายงานการจ้างงานนอกภาคเกษตร (NFP) ของสหรัฐฯ ที่เป็นที่รู้จักกันอย่างแพร่หลาย แสดงให้เห็นว่าเศรษฐกิจมีการจ้างงานใหม่ 162,000 ตำแหน่งในเดือนสิงหาคม สูงกว่าประมาณการของตลาดที่คาดว่าจะอยู่ที่ 56,000 ตำแหน่งอย่างมาก รายละเอียดอื่น ๆ เผยให้เห็นว่าอัตราการว่างงานไม่เปลี่ยนแปลงที่ 4.1% ตามที่คาดการณ์ไว้ ขณะที่อัตราเงินเฟ้อค่าจ้างรายปี ซึ่งวัดจากการเปลี่ยนแปลงของรายได้เฉลี่ยต่อชั่วโมง ลดลงเหลือ 3.1% จาก 3.2% สิ่งนี้เกิดขึ้นเพิ่มเติมจากความเสี่ยงด้านเงินเฟ้อที่มีต้นตอมาจากราคาพลังงานที่สูงขึ้น และการเก็งว่าธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed) จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในช่วงปลายเดือนนี้เพิ่มขึ้น แนวโน้มที่เข้มงวดดังกล่าวถูกมองว่าเป็นแรงหนุนให้ดอลลาร์สหรัฐ (USD) และกดดันทองคำซึ่งเป็นสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทน

แนวโน้มตลาดแรงงานสหรัฐฯ ถูกมองว่าแข็งแกร่งและปรับตัวดีขึ้น

จากข้อมูลของ TD Securities ข้อมูลล่าสุดช่วยตอกย้ำมุมมองที่ว่าตลาดแรงงานสหรัฐฯ ยังคงมีความยืดหยุ่น โดยพวกเขาให้เหตุผลว่า เมื่อประเมินตัวเลขอย่างเป็นทางการควบคู่ไปกับ "ภาคเอกชนที่กำลังฟื้นตัวในแง่ของการจ้างงาน" ก็ "บ่งชี้ว่าตลาดแรงงานอยู่ในภาวะที่ดี และอาจกำลังปรับตัวดีขึ้น"

ขณะเดียวกัน คริสโตเฟอร์ วอลเลอร์ ผู้ว่าการเฟด กล่าวเมื่อวันพฤหัสบดีที่ผ่านมาว่า เขามีแนวโน้มที่จะสนับสนุนการคงอัตราดอกเบี้ย หากข้อมูลที่จะประกาศออกมายืนยันว่าแรงกดดันด้านเงินเฟ้อกำลังลดลง ปัจจัยนี้ ประกอบกับแรงซื้อเงินเยนญี่ปุ่น (JPY) อย่างต่อเนื่อง กดดันดอลลาร์สหรัฐ (USD) ซึ่งในทางกลับกันได้สร้างแรงหนุนให้กับโลหะมีค่า ขณะนี้เทรดเดอร์รอดูดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) และดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของสหรัฐฯ ซึ่งมีกำหนดประกาศในวันพฤหัสบดีและวันศุกร์ตามลำดับ โดยจะจับตาข้อมูลสำคัญดังกล่าวเพื่อหาสัญญาณเพิ่มเติมเกี่ยวกับแนวทางนโยบายการเงินในอนาคตของเฟด ทั้งนี้ ข้อมูลดังกล่าวจะมีบทบาทสำคัญต่อทิศทางการเคลื่อนไหวของดอลลาร์สหรัฐในระยะใกล้ และเป็นแรงผลักดันใหม่ให้กับราคาทองคำ

ในระหว่างนี้ การเผชิญหน้าระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านที่ทวีความรุนแรงขึ้นในช่องแคบฮอร์มุซยังคงทำให้ค่าพรีเมียมจากความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์มีบทบาท และหนุนเงินดอลลาร์ในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัย กองกำลังสหรัฐฯ โจมตีเรือบรรทุกน้ำมันของอิหร่าน 3 ลำเมื่อวันเสาร์ ขณะที่กองกำลังพิทักษ์การปฏิวัติอิสลามของอิหร่านระบุว่าได้โจมตีเรือ 6 ลำเพื่อตอบโต้ การโจมตีโต้ตอบกันดังกล่าวเพิ่มความกังวลเกี่ยวกับความปลอดภัยของการเดินเรือผ่านเส้นทางน้ำเชิงยุทธศาสตร์ และทำให้ความกลัวว่าการส่งออกจากตะวันออกกลางจะหยุดชะงักเป็นเวลานานทวีความรุนแรงขึ้น ซึ่งช่วยหนุนราคาน้ำมันและกระพือความกังวลด้านเงินเฟ้อ ปัจจัยนี้เอื้อต่อเทรดเดอร์ขาขึ้นของ USD ทำให้ควรใช้ความระมัดระวังก่อนวางเดิมพันขาขึ้นครั้งใหม่กับราคาทองคำและวางออเดอร์เพื่อเก็งการปรับตัวขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ

กราฟรายวัน XAU/USD

การวิเคราะห์ทางเทคนิค

คู่ XAU/USD ยังคงยืนอยู่เหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียล (EMA) 200 วันอย่างมั่นคงที่บริเวณ $4,318 และระดับ Fibonacci retracement 50% ของการปรับตัวขึ้นในช่วงเดือนกรกฎาคมถึงสิงหาคมที่ประมาณ $4,324 การวางออเดอร์เช่นนี้บ่งชี้ว่าแนวโน้มขาขึ้นในภาพรวมยังคงอยู่ แม้อินดิเคเตอร์โมเมนตัมจะชะลอตัวลงก็ตาม โดยอินดิเคเตอร์ Moving Average Convergence Divergence (MACD) ได้ปรับตัวเข้าสู่แดนลบ ขณะที่ดัชนี Relative Strength Index (RSI) เคลื่อนไหวใกล้ระดับ 51 ซึ่งบ่งชี้ถึงช่วงการสร้างฐานมากกว่าการหมดแรงของโครงสร้างขาขึ้นอย่างชัดเจน

ในด้านขาขึ้น แนวต้านแรกจะอยู่ที่ระดับ 38.2% ของ Fibonacci retracement ใกล้ $4,411 โดยการทะลุเหนือระดับราคาสำคัญนี้จะเปิดทางให้ราคาขึ้นไปทดสอบระดับ retracement 23.6% ที่บริเวณ $4,519 ก่อนจะไปถึงบริเวณจุดสูงสุดของรอบล่าสุดใกล้ $4,693 ในด้านขาลง แนวรับแรกอยู่ที่ระดับ retracement 50% ที่ $4,324 โดยมีเส้น EMA 200 วันใกล้ $4,318 คอยหนุนอยู่ไม่ไกล หากมีการย่อตัวลงลึกกว่านี้ ราคาจะมุ่งไปยังระดับ 61.8% ที่ประมาณ $4,237 และระดับ retracement 78.6% ใกล้ $4,113 ซึ่งคาดว่าผู้ซื้อจะกลับเข้ามาผลักดันแนวโน้มขาขึ้นในภาพรวมอีกครั้ง

(การวิเคราะห์ทางเทคนิคของข่าวนี้จัดทำขึ้นโดยได้รับความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI ดูข้อมูลเพิ่มเติม)