คาดการณ์ราคาทองคำ: การฟื้นตัวของ XAUUSD ชะงักลงต่ำกว่า $4.500 โดยรอตัวเลขการจ้างงานนอกภาคเกษตรของสหรัฐฯ

• การฟื้นตัวของ XAU/USD จากระดับต่ำใกล้ $4,280 ชะลอตัวลงต่ำกว่า $4,500
• อัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐฯ ที่ลดลงสนับสนุนการปรับตัวขึ้นของทองคำ แต่นักลงทุนระมัดระวังการขาย USD ก่อนการประกาศข้อมูล NFP
• โลหะมีค่ากำลังเผชิญกับแนวต้านสำคัญที่เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 200 วันที่ $4,534

ทองคำ (XAU/USD) เคลื่อนไหวทรงตัวบริเวณ $4,470 ในวันศุกร์ เนื่องจากการฟื้นตัวจาก $4,280 ในช่วงสองวันที่ผ่านมายังไม่สามารถยืนเหนือบริเวณเชิงจิตวิทยาที่ $4,500 ได้ อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ปรับตัวลดลงจากระดับสูงสุด ขณะที่ตลาดประเมินโอกาสการปรับอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายนอีกครั้ง แต่นักลงทุนยังคงระมัดระวังการขายดอลลาร์สหรัฐฯ ก่อนการประกาศข้อมูลการจ้างงานนอกภาคเกษตรของสหรัฐฯ (NFP) ซึ่งมีกำหนดเผยแพร่ในช่วงต่อมาของวัน

นักวิเคราะห์จาก OCBC ระบุว่า ทองคำ "ปรับตัวขึ้นมากกว่า 2% สู่ระดับสูงสุดระหว่างวันที่ $4,510 เนื่องจากความคิดเห็นของ Waller กระตุ้นให้ตลาดลดคาดการณ์การปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed) ในเดือนกันยายน ส่งผลให้อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ และ USD ลดลง"

ธนาคารยังคงมีมุมมองเชิงบวกต่อคู่สกุลเงินนี้ แม้จะเตือนว่า "ทิศทางในระยะใกล้มีแนวโน้มที่จะยังคงอ่อนไหวอย่างมากต่อการปรับคาดการณ์ของ Fed" โดยมองว่าข้อมูล NFP อาจเป็นปัจจัยขับเคลื่อนอัตราผลตอบแทนพันธบัตรและ USD ขณะที่ "ข้อมูล CPI และ PPI ในสัปดาห์หน้าจะมีบทบาทชี้ขาดมากขึ้นในการกำหนดว่าแนวโน้มเงินเฟ้อที่ชะลอตัวลงในช่วงที่ผ่านมาเพียงพอที่จะทำให้ Fed คงอัตราดอกเบี้ยต่อไปหรือไม่"

การวิเคราะห์ทางเทคนิค: ทองคำเข้าใกล้แนวต้านสำคัญที่เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย 200 วัน

XAU/USD ซื้อขายที่ $4,464 และยังคงต้องยืนยันการยืนเหนือบริเวณแนวรับเดิมประมาณ $4.470 (ระดับต่ำสุดของวันที่ 20 สิงหาคม) อินดิเคเตอร์โมเมนตัมในกราฟรายวันยังไม่สามารถให้มุมมองที่ชัดเจนได้ เนื่องจากดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) พยายามฟื้นตัวออกจากเส้นสำคัญที่ระดับ 50 ขณะที่ Moving Average Convergence Divergence (MACD) ซึ่งยังอยู่ในแดนลบ บ่งชี้ว่าแรงกดดันด้านขาลงกำลังชะลอตัวลง มากกว่าจะเป็นการกลับตัวอย่างเต็มรูปแบบ

ฝั่งตลาดกระทิงของทองคำกำลังเผชิญกับแนวต้านหลายระดับ ได้แก่บริเวณ $4,470 ที่กล่าวถึง ระดับเชิงจิตวิทยาที่ $4,500 และโดยเฉพาะเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 200 วัน ซึ่งขณะนี้อยู่ที่ $4,534 อินดิเคเตอร์นี้ได้รับความนิยมอย่างมากในหมู่นักเทรด FX และการยืนยันการยืนเหนือเส้นดังกล่าวจะบ่งชี้ว่าการปรับฐานจากจุดสูงสุดที่ $4,690 ในช่วงปลายเดือนสิงหาคมได้เสร็จสิ้นแล้ว

ในทางกลับกัน ความพยายามปรับตัวลงของฝั่งตลาดหมีมีแนวโน้มที่จะพบแนวรับระหว่างระดับต่ำสุดของวันที่ 14 สิงหาคมที่ $4,311 และระดับต่ำสุดระหว่างสัปดาห์ที่ $4,282 การกลับตัวที่อาจเกิดขึ้นจากเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย 200 วันและปรับตัวลงต่ำกว่าระดับเหล่านี้ จะยืนยันรูปแบบ "Head and Shoulders" และเพิ่มแรงกดดันให้ราคาปรับตัวลงสู่ระดับต่ำสุดของวันที่ 6 สิงหาคมที่ $4,220 และระดับต่ำสุดในช่วงปลายเดือนกรกฎาคมใกล้ $4,000

(การวิเคราะห์ทางเทคนิคของบทความนี้จัดทำขึ้นโดยได้รับความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI ดูข้อมูลเพิ่มเติม)