ดอลลาร์แคนาดาอ่อนค่าลงก่อนการเผยแพร่รายงานการประชุม FOMC

• ในช่วงต้นตลาดลงทุนยุโรปวันพุธ USDCAD ปรับตัวขึ้นใกล้ระดับ 1.4220
• ข้อมูลการจ้างงานของสหรัฐฯ ที่อ่อนแอลงลดการเก็งเฟดปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเร็ว ๆ นี้
• รายงานการประชุมเฟดจะเป็นไฮไลต์สำคัญในช่วงต่อมาของวันพุธ

ในช่วงต้นตลาดลงทุนยุโรปวันพุธ คู่ USDCAD ปรับตัวขึ้นมาอยู่ที่ประมาณ 1.4220 นักลงทุนจะจับตารายงานการประชุมของคณะกรรมการกำหนดนโยบายการเงินของธนาคารกลางสหรัฐฯ (FOMC) ในช่วงต่อมาของวันนี้ เพื่อหาสัญญาณเกี่ยวกับโอกาสการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย

เทรดเดอร์ลดการเก็งเรื่องธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในการประชุมนโยบายการเงินเดือนตุลาคม หลังจากข้อมูลการจ้างงานของสหรัฐฯ ออกมาอ่อนแอ อย่างไรก็ตาม ตลาดยังคงคาดว่าจะมีการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติมในช่วงปลายปีนี้และปีหน้า

ข้อมูลจากสำนักงานสถิติแรงงานสหรัฐฯ (BLS) เมื่อวันศุกร์ระบุว่า การจ้างงานนอกภาคเกษตรของสหรัฐฯ (NFP) เพิ่มขึ้น 29K ในเดือนกันยายน เทียบกับที่เพิ่มขึ้น 133K ในครั้งก่อนหน้า และต่ำกว่าฉันทามติของตลาดที่ 90K ขณะเดียวกัน อัตราการว่างงานเพิ่มขึ้นเป็น 4.2% ในเดือนกันยายน จาก 4.1% ในเดือนสิงหาคม

เจฟฟ์ ชมิด ประธานเฟดสาขาแคนซัสซิตีกล่าวเมื่อวันอังคารว่า ธนาคารกลางยังจำเป็นต้องปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยนโยบายต่อไปเพื่อควบคุมอัตราเงินเฟ้อ แม้ว่าอัตราผลตอบแทนระยะยาวที่สูงขึ้นจะส่งผลกระทบต่อกิจกรรมทางเศรษฐกิจในบางส่วนของสหรัฐฯ

ตามเครื่องมือ CME FedWatch โอกาสที่เฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยอย่างน้อย 25 จุดพื้นฐาน (bps) ในเดือนตุลาคมอยู่ที่ 21.6% ลดลงจากประมาณ 51% เมื่อหนึ่งสัปดาห์ก่อน ตลาดกำลังสะท้อนโอกาส 86.2% ที่จะมีการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในการประชุมเดือนธันวาคม

ซามารา ฮัมมูด นักกลยุทธ์สกุลเงินของ Commonwealth Bank of Australia กล่าวว่า “เนื่องจากประธาน (เควิน) วอร์ช ให้คำแนะนำล่วงหน้าเพียงเล็กน้อย ตลาดจึงตอบสนองอย่างรุนแรงต่อการเปิดเผยข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐฯ และถ้อยแถลงของผู้กำหนดนโยบายแต่ละครั้ง” ฮัมมูดกล่าวเสริมว่า “เราคาดว่าเฟดจะรอจนถึงเดือนธันวาคมก่อนที่จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกครั้ง”

ราคาน้ำมันดิบปรับตัวขึ้นในวันพุธ เนื่องจากตลาดประเมินข้อจำกัดด้านอุปทานจากพายุที่กำลังมุ่งหน้าไปยังภูมิภาคผลิตน้ำมันของสหรัฐฯ และการโจมตีซาอุดีอาระเบียโดยกลุ่มฮูซีที่ได้รับการสนับสนุนจากอิหร่านในเยเมน เทียบกับอุปทานน้ำมันดิบจากตะวันออกกลางที่เพิ่มขึ้น ทั้งนี้ ควรสังเกตว่าแคนาดาเป็นประเทศผู้ส่งออกน้ำมันรายใหญ่ และราคาน้ำมันดิบที่สูงขึ้นโดยทั่วไปส่งผลเชิงบวกต่อดอลลาร์แคนาดา

รอยร้าวทางการเมืองของแคนาดาขยายกว้างขึ้น ขณะที่โมเมนตัมของฝ่ายแบ่งแยกดินแดนเพิ่มขึ้น

นักวิเคราะห์จาก Rabobank เน้นย้ำถึงความแตกแยกทางการเมืองที่เพิ่มขึ้นในแคนาดา โดยระบุว่า "พรรค Parti Québécois ซึ่งสนับสนุนการแยกตัวเป็นเอกราช ได้รับคะแนนเสียงประมาณ 30 เปอร์เซ็นต์ในการเลือกตั้งระดับจังหวัดเมื่อวันจันทร์ที่ผ่านมา คว้าที่นั่งไป 59 จากทั้งหมด 127 ที่นั่ง ซึ่งขาดอีกเพียงเล็กน้อยก็จะได้เสียงข้างมาก แต่เพียงพอที่จะจัดตั้งรัฐบาลเสียงข้างน้อยได้" พวกเขาเสริมว่า ความตึงเครียดไม่ได้จำกัดอยู่แค่ในควิเบก โดยอัลเบอร์ตา "จะลงประชามติเรื่องเอกราชของตนเอง (หรืออย่างน้อยก็ลงประชามติเกี่ยวกับกระบวนการเพื่อเริ่มพิจารณาเอกราช) จากแคนาดาในวันที่ 19 ตุลาคม" ซึ่งตอกย้ำถึงความไม่แน่นอนทางการเมืองภายในประเทศที่เพิ่มขึ้นในวงกว้าง

ประธานเฟดสาขาเคนซัสซิตี้ชี้แรงกดดันเกิดจาก AI พร้อมยังคงแนวคิดแบบ hawkish

ประธานเฟดสาขาเคนซัสแสดงน้ำเสียงที่ hawkish มากกว่าค่าเฉลี่ยในอดีตเล็กน้อย ได้คะแนน 8/10 จาก FXS Speechtracker เทียบกับค่าพื้นฐานที่ 7.5/10 ซึ่งตอกย้ำถึงความกังวลเกี่ยวกับเงินเฟ้อที่ยังคงอยู่ การเน้นย้ำว่าแรงงาน "ยังคงอยู่ในสถานการณ์ที่ดี" ควบคู่ไปกับการยืนยันว่า "ขณะนี้ AI เป็นหนึ่งในแรงขับเคลื่อนเงินเฟ้อรายใหญ่ที่สุด" และความน่าเชื่อถือของเฟดกำลังตกอยู่ในความเสี่ยง บ่งชี้ถึงความพร้อมที่จะพึ่งพาอัตราดอกเบี้ยระยะสั้น แม้ว่าอัตราผลตอบแทนระยะยาวจะอยู่ในระดับสูงอยู่แล้วก็ตาม โดยรวมแล้ว ข้อความที่ว่า "เรายังมีหนทางที่ต้องดำเนินต่อไปเพื่อเอาชนะเงินเฟ้อ" สะท้อนถึงท่าทีที่สนับสนุนการคงนโยบายการเงินที่เข้มงวดไว้นานขึ้น ซึ่งโดยรวมแล้วเป็นปัจจัยหนุนดอลลาร์

ดัชนีความเชื่อมั่นของเฟดจาก FXS เพิ่มขึ้น 0.34 จุด สู่ระดับ 137.91 ยืนยันว่าถ้อยแถลงล่าสุดได้ผลักดันให้น้ำเสียงโดยรวมของเฟดเข้าใกล้เขต hawkish มากขึ้น ด้วยดัชนีที่อยู่สูงกว่าระดับเป็นกลางที่ 100 อย่างมาก และคะแนน FXS Speechtracker ที่อยู่ในระดับสูง ตลาดมีแนวโน้มที่จะตีความความคิดเห็นของ Schmid ว่าเป็นปัจจัยสนับสนุนอัตราดอกเบี้ยระยะสั้นที่อยู่ในระดับสูงเป็นเวลานานขึ้น ซึ่งโดยทั่วไปแล้วเป็นปัจจัยหนุนดอลลาร์เมื่อเทียบกับสกุลเงินที่ให้ผลตอบแทนต่ำกว่า

การวิเคราะห์ทางเทคนิค: USDCAD ยังคงมีบรรยากาศขาขึ้นในระยะสั้น

ในกราฟรายวัน USDCAD ยังคงมีท่าทีขาขึ้นในระยะสั้น เนื่องจากราคาสปอตยืนอยู่เหนือทั้งเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 100 วัน และเส้นกลางของ Bollinger Band 20 วัน ราคาอยู่ระหว่างการทดสอบครึ่งบนของกรอบราคาล่าสุด โดยมีขอบบนของ Bollinger Band ทำหน้าที่เป็นแนวต้านขาขึ้นถัดไป ขณะที่ดัชนี Relative Strength Index (14) ที่อยู่ใกล้ระดับ 69.5 กำลังเข้าใกล้เขตซื้อมากเกินไป ซึ่งบ่งชี้ว่าโมเมนตัมขาขึ้นแข็งแกร่ง แต่เริ่มยืดตัวมากขึ้น

ในด้านขาลง ระดับแนวรับแรกอยู่ที่เส้นกลางของ Bollinger Band บริเวณ 1.4085 ก่อนจะถึงแนวรับเชิงโครงสร้างที่ลึกลงมาบริเวณเส้น SMA 100 วันใกล้ 1.4005 ขณะที่ขอบล่างของ Bollinger Band ที่ 1.3820 ช่วยตอกย้ำโครงสร้างขาขึ้นในวงกว้าง ในด้านขาขึ้น แนวต้านใกล้เคียงเพียงระดับเดียวอยู่ที่ขอบบนของ Bollinger Band ที่ 1.4355 และการทะลุผ่านแนวต้านนี้อย่างชัดเจนจะเปิดทางให้แนวโน้มขาขึ้นขยายตัวต่อไป ขณะที่การไม่สามารถทะลุผ่านระดับดังกล่าวอาจกระตุ้นให้เกิดการย่อตัวกลับเพื่อปรับฐานลงสู่แนวรับที่ระบุไว้

(การวิเคราะห์ทางเทคนิคของบทความนี้จัดทำขึ้นโดยได้รับความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI ดูข้อมูลเพิ่มเติม)