ขาขนของดอลลารออสเตรเลยยงคงอยขางสนาม ขณะทความเสยงจากอหรานหนนดอลลารสหรฐกอนการประกาศ NFP ของสหรฐฯ

AUD/USD คาดว่าจะเคลื่อนไหวรวมตัวในวันศุกร์ เนื่องจากเทรดเดอร์ดูเหมือนจะลังเลก่อนรายงาน NFP ของสหรัฐฯ
ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์และการเก็งการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของเฟดหนุนดอลลาร์สหรัฐ ซึ่งจำกัดการปรับตัวขึ้นของคู่เงิน
ราคาสปอตยังคงมีแนวโน้มปิดสัปดาห์แบบทรงตัว และจับตา RBA ในสัปดาห์หน้า

คู่ AUD/USD ทรงตัวอยู่บริเวณ 0.7030-0.7025 ในช่วงการซื้อขายตลาดเอเชียวันศุกร์ เนื่องจากเทรดเดอร์เลือกที่จะรอการเปิดเผยรายละเอียดการจ้างงานรายเดือนของสหรัฐฯ ที่ถูกจับตามองอย่างใกล้ชิด ก่อนวางเดิมพันในทิศทางใดทิศทางหนึ่งครั้งใหม่ อย่างไรก็ตาม ขณะนี้ราคาสปอตดูเหมือนจะหยุดการปรับตัวลงจากการฟื้นตัวกลับของวันก่อนหน้าซึ่งเริ่มจากระดับสูงสุดนับตั้งแต่วันที่ 17 มิถุนายน และมีแนวโน้มปิดสัปดาห์แบบทรงตัว ท่ามกลางปัจจัยชี้นำที่มีทั้งบวกและลบ

ความเชื่อมั่นเชิงบวกเกี่ยวกับความเป็นไปได้ที่จะมีข้อตกลงสันติภาพระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านดูเหมือนจะจางหายไป ท่ามกลางรายงานข่าวที่ว่าอิหร่านกำลังพิจารณาแผนการที่จะห้ามเรือของสหรัฐฯ และอิสราเอลผ่านช่องแคบฮอร์มุซ ตามร่างเบื้องต้นที่สำนักข่าวฟาร์สของทางการอิหร่านเผยแพร่เมื่อวันพฤหัสบดี ประเทศอื่นๆ ที่สร้างความเสียหายให้อิหร่านจะไม่ได้รับอนุญาตให้เดินเรือผ่าน จนกว่าจะมีการจ่ายค่าชดเชย เรื่องนี้ทำให้เทรดเดอร์ประเมินค่าความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ไว้ในราคา ซึ่งหนุนดอลลาร์สหรัฐ (USD) ในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัย และจำกัดการปรับตัวขึ้นของคู่ AUD/USD

ขณะเดียวกัน กลุ่มพันธมิตรฮูซีของอิหร่านในเยเมนโจมตีเรือบรรทุกน้ำมันของซาอุดีอาระเบียในทะเลแดง ส่งผลให้ความกังวลเกี่ยวกับอุปทานพลังงานหยุดชะงักผ่านเส้นทางสำคัญอีกแห่งเพิ่มขึ้น เหตุการณ์นี้ทำให้ราคาน้ำมันดิบพุ่งขึ้นในชั่วข้ามคืน และปลุกความกังวลเกี่ยวกับเงินเฟ้อขึ้นมาอีกครั้ง ซึ่งหนุนการเก็งการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) แนวโน้มดังกล่าวยังคงสนับสนุนอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ให้อยู่ในระดับสูง ซึ่งถูกมองว่าเป็นอีกปัจจัยที่หนุนดอลลาร์สหรัฐและกดดันคู่ AUD/USD เป็นวันที่สองติดต่อกัน

อย่างไรก็ตาม กลุ่มผู้ซื้อดอลลาร์สหรัฐดูเหมือนจะลังเล และกำลังจับตารายงานการจ้างงานนอกภาคเกษตร (NFP) ที่สำคัญของสหรัฐฯ เพื่อหาสัญญาณเพิ่มเติมเกี่ยวกับทิศทางนโยบายในอนาคตของเฟด ข้อมูลสำคัญดังกล่าวจะมีบทบาทสำคัญต่อพลวัตของราคาดอลลาร์สหรัฐในระยะใกล้ และเป็นแรงผลักดันให้แก่คู่ AUD/USD จากนั้นความสนใจของตลาดจะเปลี่ยนไปยังการประชุมนโยบายของธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) ในสัปดาห์หน้า นอกจากนี้ พัฒนาการเพิ่มเติมเกี่ยวกับวิกฤตในตะวันออกกลางจะช่วยกำหนดทิศทางของคู่เงินในระยะใกล้

นักวิเคราะห์จาก Standard Chartered คาดการณ์ว่า RBA จะคงอัตราดอกเบี้ยนโยบายไว้ที่ 4.35% ในการประชุมวันที่ 11 สิงหาคม โดยระบุว่า "อัตราเงินเฟ้อพื้นฐานแบบตัดค่าผันผวนในไตรมาส 2 ทรงตัวที่ 0.8% เมื่อเทียบรายไตรมาส (q/q) ซึ่งเป็นไปตามที่เราคาดไว้ และต่ำกว่าประมาณการก่อนหน้านี้ของ RBA ที่ 0.9%" พวกเขาเสริมว่า ผลลัพธ์ดังกล่าว "เมื่อรวมกับการปรับตัวลดลงเมื่อไม่นานมานี้ของราคาน้ำมัน น่าจะช่วยลดแรงกดดันให้ RBA ต้องใช้นโยบายการเงินที่เข้มงวดขึ้นอีกในระยะใกล้"

จากฉากหลังดังกล่าว Standard Chartered ระบุว่า "กรณีฐานของเรายังคงเป็นว่า RBA ได้ยุติการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยแล้วในอนาคตอันใกล้" แม้จะเตือนว่า "ความเสี่ยงต่อมุมมองของเราเอนเอียงไปทางการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกครั้งของ RBA ในไตรมาส 4 หากธนาคารกลางยังไม่มั่นใจว่าอุปสงค์กำลังชะลอตัวลงมากเพียงพอที่จะควบคุมแรงกดดันด้านราคาในพื้นฐาน"

กราฟรายวัน AUD/USD

การวิเคราะห์ทางเทคนิค

คู่ AUD/USD กำลังปรับฐานอยู่ระหว่างเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่สำคัญ โดยยังคงยืนเหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 200 วันที่ 0.6923 ขณะที่ยังถูกจำกัดการปรับตัวขึ้นด้วยเส้น SMA 100 วันที่ 0.7052 ภาวะดังกล่าวทำให้แนวโน้มระยะใกล้เป็นกลาง และบ่งชี้ว่าราคาน่าจะเคลื่อนไหวอยู่ในกรอบมากกว่าจะเกิดการเบรกออกไปในทิศทางใดทิศทางหนึ่ง

(การวิเคราะห์ทางเทคนิคของบทความนี้จัดทำขึ้นโดยได้รับความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI ดูข้อมูลเพิ่มเติม)

Australian Dollar: คำถามที่พบบ่อย

ปัจจัยสําคัญอะไรที่ผลักดันให้ดอลลาร์ออสเตรเลีย?

หนึ่งในปัจจัยที่สําคัญที่สุดสําหรับดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD) คือระดับอัตราดอกเบี้ยที่กําหนดโดยธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) เนื่องจากออสเตรเลียเป็นประเทศที่ร่ํารวยทรัพยากร อีกปัจจัยขับเคลื่อนที่สําคัญคือราคาของแร่เหล็กส่งออกที่ใหญ่ที่สุด สุขภาพของเศรษฐกิจจีนซึ่งเป็นคู่ค้ารายใหญ่ที่สุด และเป็นปัจจัยสำคัญอีกหนึ่งประการเช่นเดียวกับอัตราเงินเฟ้อในออสเตรเลียอัตราการเติบโตและดุลการค้า ความเชื่อมั่นของตลาด – ไม่ว่านักลงทุนจะกล้าลงทุนในสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงมากขึ้น (risk-on) หรือแสวงหาสินทรัพย์ปลอดภัย (risk-off) ก็เป็นปัจจัยหนึ่งเช่นกัน การยอมรับความเสี่ยงได้มากขึ้นเป็นบวกสําหรับ AUD

ผลการตัดสินใจของธนาคารกลางออสเตรเลียส่งผลกระทบต่อดอลลาร์ออสเตรเลียอย่างไร?

ธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) มีอิทธิพลต่อดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD) RBA กําหนดระดับอัตราดอกเบี้ยที่ธนาคารออสเตรเลียสามารถให้กู้ยืมซึ่งกันและกัน สิ่งนี้มีอิทธิพลต่อระดับอัตราดอกเบี้ยในระบบเศรษฐกิจโดยรวม เป้าหมายหลักของ RBA คือการรักษาอัตราเงินเฟ้อให้คงที่ 2-3% โดยการปรับอัตราดอกเบี้ยขึ้นหรือลง อัตราดอกเบี้ยค่อนข้างสูงเมื่อเทียบกับธนาคารกลางหลักอื่น ๆ สนับสนุน AUD ให้แข็งค่าและตรงกันข้าม หากดอกเบี้ยลด มูลค่าของ AUD ก็จะลดลง RBA ยังสามารถใช้การผ่อนคลายเชิงปริมาณและการเข้มงวดเพื่อมีอิทธิพลต่อเงื่อนไขการกู้ยืม

สุขภาพของเศรษฐกิจจีนส่งผลกระทบต่อดอลลาร์ออสเตรเลียอย่างไร?

จีนเป็นคู่ค้ารายใหญ่ที่สุดของออสเตรเลียดังนั้นสุขภาพของเศรษฐกิจจีนจึงมีอิทธิพลสําคัญต่อมูลค่าของดอลลาร์ออสเตรเลีย เมื่อเศรษฐกิจจีนเติบโตได้ดี ก็จะซื้อวัตถุดิบ สินค้า และบริการจากออสเตรเลียมากขึ้น ทําให้ความต้องการ AUD เพิ่มขึ้น และผลักดันมูลค่าของ AUD ตรงกันข้ามกับกรณีที่เศรษฐกิจจีนไม่เติบโตเร็วเท่าที่คาดไว้ เซอร์ไพรส์ในเชิงบวกหรือเชิงลบในข้อมูลการเติบโตของจีนจึงมักส่งผลกระทบโดยตรงต่อดอลลาร์ออสเตรเลียและคู่เงิน

ราคาของแร่เหล็กส่งผลกระทบต่อดอลลาร์ออสเตรเลียอย่างไร?

แร่เหล็กเป็นสินค้าส่งออกที่ใหญ่ที่สุดของออสเตรเลียคิดเป็นมูลค่า 118 พันล้านดอลลาร์ต่อปีตามข้อมูลจากปี 2021 โดยมีจีนเป็นจุดหมายปลายทางหลัก ราคาของแร่เหล็กจึงสามารถเป็นตัวขับเคลื่อนดอลลาร์ออสเตรเลียได้ โดยทั่วไปหากราคาของแร่เหล็กเพิ่มขึ้น AUD ก็เพิ่มขึ้นเช่นกันเนื่องจากความต้องการรวมสําหรับสกุลเงินเพิ่มขึ้น ตรงกันข้ามคือกรณีหากราคาของแร่เหล็กลดลง ราคาแร่เหล็กที่สูงขึ้นยังมีแนวโน้มที่จะส่งผลให้มีโอกาสมากขึ้นที่ดุลการค้าที่เป็นบวกสําหรับออสเตรเลียซึ่งเป็นบวกของ AUD

ดุลการค้าส่งผลกระทบต่อดอลลาร์ออสเตรเลียอย่างไร?

ดุลการค้าซึ่งเป็นความแตกต่างระหว่างสิ่งที่ประเทศได้รับจากการส่งออกกับสิ่งที่จ่ายสําหรับการนําเข้าเป็นอีกปัจจัยหนึ่งที่สามารถมีอิทธิพลต่อมูลค่าของดอลลาร์ออสเตรเลีย หากออสเตรเลียผลิตสินค้าส่งออกที่เป็นที่ต้องการอย่างมาก สกุลเงินของตนจะได้รับมูลค่าจากความต้องการส่วนเกินที่สร้างขึ้นจากผู้ซื้อต่างประเทศที่ต้องการซื้อการส่งออกเทียบกับสิ่งที่ใช้จ่ายเพื่อซื้อการนําเข้า ดังนั้นดุลการค้าสุทธิที่เป็นบวกจะเสริมความแข็งแกร่งให้กับ AUD และจะมีผลตรงกันข้ามหากดุลการค้าติดลบ