ดอลลาร์นิวซีแลนด์แข็งค่าขึ้นจากแนวโน้ม RBNZ ที่หนุนนโยบายการเงินตึงตัว

• NZDUSD ปรับตัวขึ้น ขณะที่ดอลลาร์นิวซีแลนด์แข็งค่าจากความคาดหวังว่า RBNZ จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน
• ดอลลาร์สหรัฐอาจเผชิญแรงกดดัน เนื่องจากการแทรกแซงของกระทรวงการคลังสหรัฐฯ ช่วยรักษาเสถียรภาพตลาดพันธบัตรภายในประเทศและจำกัดการปรับขึ้นของบอนด์ยีลด์
• ความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านทวีความรุนแรงขึ้นภายในช่องแคบฮอร์มุซซึ่งมีความสำคัญ

ในตลาดยุโรปวันพฤหัสบดี NZDUSD ปรับตัวขึ้นต่อเป็นวันที่สองติดต่อกัน เคลื่อนไหวอยู่ที่ประมาณ 0.5950 คู่สกุลเงินดังกล่าวปรับตัวขึ้น เนื่องจากดอลลาร์นิวซีแลนด์ (NZD) แข็งค่าจากความคาดหวังว่าธนาคารกลางนิวซีแลนด์ (RBNZ) จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกครั้งในเดือนกันยายน

NZD ซื้อขายสูงกว่าค่าเฉลี่ย ขณะที่ BNY ตั้งคำถามต่อการคาดการณ์เรื่อง RBNZ ขึ้นดอกเบี้ยเพิ่มเติม

นักวางกลยุทธ์จาก BNY สังเกตว่า NZD “ขณะนี้ซื้อขายสูงกว่าค่าเฉลี่ยย้อนหลัง 12 เดือนเล็กน้อย” แต่ยังไม่เชื่อมั่นต่อสมมติฐานของตลาดอัตราดอกเบี้ยในปัจจุบัน ธนาคารระบุว่า “เรายังคงสงสัยต่อการกำหนดราคาคาดการณ์อัตราดอกเบี้ยในตลาดปัจจุบัน ซึ่งคาดว่า RBNZ จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกสองครั้งภายในสิ้นปีนี้” แม้ยอมรับว่า “กิจกรรมภายในประเทศยังคงแข็งแกร่ง” แต่ BNY มองว่า “การคาดการณ์เงินเฟ้อยังคงยึดเหนี่ยวได้ค่อนข้างดี” ซึ่งช่วยลดเหตุผลสนับสนุนการใช้นโยบายการเงินที่เข้มงวดเพิ่มเติม แม้ค่าเงินจะยังคงแข็งแกร่ง

คู่ NZDUSD ยังคงรักษาฐานราคาไว้ได้ ขณะที่ดอลลาร์สหรัฐ (USD) อาจเผชิญความท้าทายท่ามกลางการตัดสินใจของกระทรวงการคลังสหรัฐฯ ที่จะรักษาเสถียรภาพตลาดพันธบัตรภายในประเทศ เพื่อสกัดการพุ่งขึ้นของบอนด์ยีลด์และบรรเทาความกังวลด้านสภาพคล่องในตลาด กระทรวงการคลังสหรัฐฯ ประกาศแผนเพิ่มการซื้อคืนหลักทรัพย์ระยะยาวที่มีอายุคงเหลือ 10 ถึง 30 ปีอย่างน้อยสองเท่า การแทรกแซงที่เพิ่มขึ้นนี้มีเป้าหมายจำกัดต้นทุนการกู้ยืมระยะยาวและเพิ่มสภาพคล่องของดอลลาร์สหรัฐในตลาดโลกโดยรวม ซึ่งท้ายที่สุดอาจสร้างแรงกดดันด้านขาลงต่อสกุลเงินดังกล่าวในระยะต่อไป

อย่างไรก็ตาม เงินดอลลาร์อาจได้รับแรงหนุนในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัยจากความขัดแย้งทางภูมิรัฐศาสตร์ในช่องแคบฮอร์มุซ ซึ่งความตึงเครียดระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านทวีความรุนแรงขึ้น แม้ว่าอดีตประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ระบุว่าการขนส่งน้ำมันยังคงดำเนินต่อไป และแสดงความพร้อมที่จะเจรจากับเตหะราน แต่ภาวะหลีกเลี่ยงความเสี่ยงที่เพิ่มขึ้นยังคงเป็นปัจจัยสนับสนุนสกุลเงินสหรัฐฯ

การวิเคราะห์ทางเทคนิค:

ในกราฟรายวัน NZDUSD ซื้อขายอยู่ที่ 0.5950 โดยยังคงมีแนวโน้มขาขึ้นในระยะสั้น เนื่องจากราคาสปอตยังอยู่เหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียล (EMA) เก้ารอบและ 50 รอบ คู่สกุลเงินดังกล่าวฟื้นตัวต่อเนื่องจากจุดต่ำสุดของสัปดาห์ที่แล้ว ขณะที่ดัชนี Relative Strength Index (RSI) 14 วันที่ระดับ 66.23 กำลังเข้าใกล้เขตซื้อมากเกินไป บ่งชี้ว่าโมเมนตัมขาขึ้นแข็งแกร่ง แต่ก็อาจยืดตัวมากเกินไปหากผู้ซื้อยังคงไล่ซื้อที่ระดับสูงสุด

ด้านขาลง แนวรับแรกอยู่ที่เส้น EMA เก้ารอบระยะสั้นใกล้ 0.5901 ขณะที่โครงสร้างขาขึ้นโดยรวมได้รับการหนุนจากเส้น EMA 50 รอบที่ 0.5838 ซึ่งอยู่ต่ำลงไปอีก ด้านขาขึ้น โมเมนตัมยังคงเป็นบวกตราบใดที่ RSI ยังอยู่ในระดับสูง อย่างไรก็ตาม การที่ RSI เข้าใกล้เขตซื้อมากเกินไปบ่งชี้ว่า การปรับตัวขึ้นจากบริเวณ 0.5950 ในปัจจุบันอาจเผชิญกับการปิดออเดอร์เพื่อทำกำไรมากขึ้น แทนที่จะเผชิญแนวต้านทางเทคนิคที่ชัดเจน

(การวิเคราะห์ทางเทคนิคของบทความนี้จัดทำขึ้นโดยได้รับความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI อ่านเพิ่มเติม)