ดอลลาร์แคนาดาพุ่งขึ้นแตะระดับสูงสุดในรอบหนึ่งเดือน ขณะที่การเก็งการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของ BoC แข็งแกร่งขึ้น

• USDCAD ปรับตัวลดลงต่อ เนื่องจากการเก็งการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของ BoC และดอลลาร์สหรัฐที่อ่อนค่าลงส่งผลกระทบ
• ราคาน้ำมันที่สูงขึ้นและความไม่แน่นอนทางการเมืองในอัลเบอร์ตาที่ลดลงช่วยหนุนดอลลาร์แคนาดาเพิ่มเติม
• อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ที่ลดลงส่งผลกระทบต่อดอลลาร์ แม้ความคาดหวังว่าเฟดจะดำเนินนโยบายการเงินเข้มงวดจะจำกัดการขาดทุนเพิ่มเติม

USDCAD ปรับตัวลดลงต่อเนื่องในวันอังคาร โดยดอลลาร์แคนาดา (CAD) ได้รับแรงหนุนจากดอลลาร์สหรัฐ (USD) ที่อ่อนค่าลงและความคาดหวังที่เพิ่มขึ้นว่าธนาคารกลางแคนาดา (BoC) จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย ขณะเดียวกัน เทรดเดอร์ประเมินพาดหัวข่าวที่ขัดแย้งกันเกี่ยวกับความพยายามทางการทูตในตะวันออกกลาง ในขณะที่รายงานนี้ USDCAD เคลื่อนไหวอยู่ที่ประมาณ 1.4052 ใกล้ระดับต่ำสุดในรอบหนึ่งเดือน

สำนักข่าว Channel 12 News ของอิสราเอลรายงานว่า ข้อเสนอที่ผู้บัญชาการกองทัพปากีสถานนำเสนอต่อเจ้าหน้าที่ระดับสูงของอิหร่านได้รับการอนุมัติจากสหรัฐฯ และได้รับข้อตกลงเบื้องต้นจากอิหร่าน ราคาน้ำมันปรับตัวลดลงในช่วงแรกหลังมีข่าวดังกล่าว แต่กลับทิศทางอย่างรวดเร็วหลังจาก Bloomberg รายงานว่า นักการทูตที่มีส่วนร่วมในการเจรจาระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านโต้แย้งข้อเสนอแนะที่ว่าข้อตกลงใกล้จะบรรลุแล้ว แม้ไม่ได้ปฏิเสธว่าการเจรจายังคงดำเนินต่อไป

ราคาน้ำมันที่สูงขึ้นยังช่วยหนุนดอลลาร์แคนาดาที่มีมูลค่าเชื่อมโยงกับสินค้าโภคภัณฑ์ เนื่องจากแคนาดาเป็นผู้ส่งออกน้ำมันดิบรายใหญ่ ขณะเดียวกัน อัลเบอร์ตา ซึ่งเป็นจังหวัดผู้ผลิตน้ำมันรายใหญ่ของแคนาดา ปฏิเสธการแยกตัวออกจากประเทศ ซึ่งช่วยขจัดแหล่งที่มาของความไม่แน่นอนทางการเมืองไปได้

การปรับคาดการณ์ความคาดหวังเกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางแคนาดา (BoC) ไปในทิศทางเข้มงวดยังหนุนค่าเงินอีกด้วย ขณะนี้เทรดเดอร์ส่วนใหญ่คาดว่า BoC จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยครั้งแรกของปีในการประชุมวันที่ 28 ตุลาคม ทิฟฟ์ แมคเล็ม ผู้ว่าการ BoC กล่าวเมื่อสุดสัปดาห์ที่ผ่านมาว่า ราคาพลังงานที่อยู่ในระดับสูงอย่างต่อเนื่องจะทำให้ธนาคารกลางปรับเพิ่มคาดการณ์เงินเฟ้ออย่างมีนัยสำคัญในการประมาณการรายไตรมาสครั้งถัดไป

ข้อมูลที่เปิดเผยเมื่อวันจันทร์แสดงให้เห็นว่า อัตราเงินเฟ้อประจำปีของแคนาดาเพิ่มขึ้นเป็น 3.1% ในเดือนกันยายน ซึ่งเป็นระดับสูงสุดในรอบสี่เดือน โดยมีราคาน้ำมันเบนซินที่สูงขึ้นเป็นปัจจัยหนุน ตัวเลขดังกล่าวต่ำกว่าที่ตลาดคาดการณ์ไว้ที่ 3.2%

ความคาดหวังว่า BoC จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยได้ผลักดันให้อัตราผลตอบแทนพันธบัตรแคนาดาสูงขึ้น ส่งผลให้ส่วนต่างกับพันธบัตรสหรัฐฯ แคบลง อัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐฯ ที่สูงขึ้นเป็นแหล่งแรงกดดันสำคัญต่อดอลลาร์แคนาดาในช่วงไม่กี่สัปดาห์ที่ผ่านมา

ขณะเดียวกัน อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ถอยลงจากระดับสูงสุดในรอบหลายปี เนื่องจากความกังวลเกี่ยวกับการลงทุนที่เกี่ยวข้องกับ AI กระตุ้นให้นักลงทุนเข้าซื้อพันธบัตรรัฐบาลในสัปดาห์ที่แล้ว ส่งผลกระทบต่อดอลลาร์สหรัฐ อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 10 ปี ซึ่งเป็นอัตรามาตรฐาน อยู่ใกล้ระดับ 5.08% ลดลงจากประมาณ 5.36% ในช่วงต้นเดือนนี้

อย่างไรก็ตาม ความคาดหวังว่าเฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกครั้งก่อนสิ้นปีอาจช่วยจำกัดการปรับตัวลดลงของดอลลาร์และอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ รายงานเงินเฟ้อของสหรัฐฯ ในเดือนกันยายนที่สูงกว่าคาดช่วยสนับสนุนเหตุผลในการดำเนินนโยบายการเงินที่เข้มงวดเพิ่มเติม ขณะที่ผู้กำหนดนโยบายพยายามทำให้อัตราเงินเฟ้อกลับเข้าใกล้เป้าหมาย 2% ของธนาคารกลาง

อย่างไรก็ตาม เทรดเดอร์คาดว่าเฟดจะหยุดปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในการประชุมวันที่ 27-28 ตุลาคม หลังจากปรับขึ้น 25 จุดพื้นฐาน (bps) ในเดือนกันยายน เครื่องมือ CME FedWatch แสดงให้เห็นว่า ตลาดกำลังคาดการณ์โอกาส 17% ที่เฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนนี้ และโอกาส 92% ที่จะปรับขึ้นในเดือนธันวาคม