Bản tin Hàng hóa Toàn cầu – Ngày 13 tháng 5

VG Markets · 2026-05-13T06:54:39Z
Bản tin Hàng hóa Toàn cầu – Ngày 13 tháng 5

🔥 Diễn biến chính


⛽️ Năng lượng

  1. Tàu LNG Qatar thứ tư dỡ hàng tại Kuwait kể từ khi chiến tranh Iran bùng phát → Vận chuyển LNG vùng Vịnh đang rất khó khăn. Dòng chảy vẫn rất hạn chế.
  2. Quan chức Iran: Nếu bị tấn công lại, Tehran có thể làm giàu uranium lên 90% → Nguy cơ leo thang hạt nhân đang gia tăng. Phần bù rủi ro địa chính trị mở rộng.
  3. CEO ADNOC: Đóng cửa eo biển đã gây thiếu hụt 1 tỷ thùng dầu thô → Phù hợp với ước tính của Saudi Aramco. Sự đồng thuận về khoảng trống nguồn cung đang hình thành.
  4. Nga hạ dự báo sản xuất và xuất khẩu dầu: Sản lượng 2026 giảm 14,2 triệu tấn xuống 511 triệu tấn; xuất khẩu giảm 4,5 triệu tấn xuống 237,2 triệu tấn → Năng lực cung ứng của Nga đang thu hẹp. Thắt chặt cấu trúc dài hạn cho thị trường toàn cầu.
  5. Các nhóm vận động hành lang kêu gọi linh hoạt về mục tiêu dự trữ của EU → Ngành công nghiệp lo ngại dự trữ bắt buộc sẽ làm tăng chi phí. Chính sách có thể được nới lỏng.
  6. EIA dự báo giá Brent trung bình khoảng 106 USD/thùng trong tháng 5 và tháng 6 → Hướng dẫn giá ngắn hạn chính thức, phù hợp với dự báo của ngân hàng.
  7. EIA hạ dự báo nhu cầu dầu toàn cầu năm 2026 và 2027 → 2026 xuống 104,2 triệu thùng/ngày từ 104,6 triệu. 2027 xuống 105,6 triệu thùng/ngày từ 106,2 triệu. Nhu cầu yếu hơn tạo ra một số đối trọng cho giá.
  8. Tỷ lệ sử dụng nhà máy lọc dầu Nhật Bản vượt 70% nhờ nguồn cung thay thế và giải phóng tồn kho → Nhật Bản đang thích ứng với gián đoạn nguồn cung.
  9. Việt Nam tăng mạnh nhập khẩu sản phẩm lọc dầu: Khối lượng tháng 3-4 tăng gần 17% so với cùng kỳ; giá trị USD tăng 144% → Giá tăng vọt và khối lượng cao hơn đang bóp nghẹt chi phí năng lượng của Việt Nam.
  10. IEEFA: Châu Âu có thể nhập khẩu 80% LNG từ Mỹ vào năm 2028, gây rủi ro phụ thuộc quá mức vào một nhà cung cấp duy nhất → Châu Âu đang đánh đổi sự phụ thuộc vào Nga bằng sự phụ thuộc vào Mỹ.
  11. API ghi nhận giảm tồn kho dầu thô 2,188 triệu thùng so với dự kiến 1,654 triệu thùng → Giảm nhiều hơn dự kiến. Hỗ trợ cho giá dầu.


🥇 Kim loại quý và khai khoáng

  1. Các ngân hàng Ấn Độ chủ động nộp thuế để nối lại nhập khẩu vàng bạc: 9 tấn vàng và 34 tấn bạc được thông quan trong tháng 5 → Ngành công nghiệp không chờ miễn trừ. Nhu cầu vật chất đã trở lại.
  2. Ấn Độ và Nga đàm phán sâu về hợp tác khoáng sản quan trọng → Hai nền kinh tế lớn đang tăng cường quan hệ tài nguyên.
  3. Sản lượng đồng Escondida của Chile tháng 3 giảm 15,75% so với cùng kỳ xuống 101.600 tấn → Mỏ đồng lớn nhất thế giới đang sản xuất ít hơn. Hỗ trợ cho giá đồng.
  4. Ấn Độ tăng thuế nhập khẩu vàng và bạc từ 6% lên 15% → Xem Tin nóng.


Tình hình Iran

  1. Phó Tổng thống Iran phủ nhận rò rỉ dầu tại đảo Kharg → Phủ nhận chính thức, nhưng thị trường chờ xác nhận từ bên thứ ba.
  2. Kuwait cáo buộc Iran "xâm nhập vũ trang" tại đảo Bubiyan; Iran nói tàu tuần tra bị "lỗi định vị" → Căng thẳng vùng Vịnh đang gia tăng. Cả hai bên kể những câu chuyện khác nhau.
  3. Iran: Điều kiện tiên quyết để đàm phán với Mỹ là chấm dứt chiến tranh và dỡ bỏ phong tỏa eo biển → Tehran đang đặt ra một rào cản cao. Đột phá ngoại giao sẽ không đến sớm.
  4. EIA: Sản lượng dầu thô bị đình chỉ tại sáu nước vùng Vịnh trong tháng 4 tổng cộng 10,5 triệu thùng/ngày → Ước tính chính thức. Xác nhận quy mô gián đoạn nguồn cung.
  5. Iraq, Pakistan và Iran đạt thỏa thuận vận chuyển năng lượng; Iran thể hiện sự kiểm soát → Tehran đang sử dụng đòn bẩy năng lượng để xây dựng ảnh hưởng khu vực.


Các mặt hàng khác

  1. Qatar yêu cầu tàu LNG tắt hệ thống theo dõi tại bến xuất khẩu chính → Ít minh bạch hơn. Gia tăng bất cân xứng thông tin trên thị trường.
  2. USDA: Triển vọng đậu tương Mỹ niên vụ 2026/27 cho thấy nguồn cung, ép và xuất khẩu cao hơn so với niên vụ trước, tồn kho cuối kỳ thấp hơn → Cán cân thắt chặt hơn. Hỗ trợ cho giá đậu tương.
  3. Fervo Energy huy động 1,89 tỷ USD trong đợt IPO mở rộng tại Mỹ; nhu cầu nhà đầu tư mạnh mẽ → Năng lượng địa nhiệt đang thu hút vốn. Đầu tư năng lượng tái tạo vẫn nóng.


📊 Tóm tắt dữ liệu chính


💡 Tổng kết


  • Ba chủ đề chính nổi bật hôm nay: tăng thuế vàng của Ấn Độ, tín hiệu dầu trái chiều và gián đoạn nguồn cung vùng Vịnh được xác nhận.Vàng: Ấn Độ tăng thuế nhập khẩu từ 6% lên 15%. Đây là tín hiệu tiêu cực lớn. Nhu cầu vật chất sẽ bị ảnh hưởng. Các ngân hàng đã đổ xô thông quan 9 tấn vàng trong tháng 5 trước khi tăng thuế.
  • Dầu: ADNOC xác nhận thiếu hụt 1 tỷ thùng. EIA dự báo 106 USD cho tháng 5-6 nhưng hạ dự báo nhu cầu 2026 và 2027. API giảm nhiều hơn dự kiến. Phe bò và phe gấu đều có lý lẽ riêng.
  • Nguồn cung vùng Vịnh: EIA đã đưa ra con số — 10,5 triệu thùng/ngày sản lượng vùng Vịnh bị đình chỉ trong tháng 4. Đó là một con số khổng lồ.


Điểm chính: Tăng thuế vàng của Ấn Độ là yếu tố tiêu cực lớn nhất đối với vàng trong nhiều tháng. Dầu vẫn bị kẹt giữa khoảng trống nguồn cung và nhu cầu yếu hơn. Số liệu gián đoạn vùng Vịnh giờ đã chính thức.


🔮 Những điểm cần theo dõi

  • Khối lượng nhập khẩu vàng của Ấn Độ sau khi tăng thuế
  • Dữ liệu tồn kho hàng tuần của EIA vào thứ Tư
  • Nỗ lực ngoại giao eo biển Hormuz do Anh và Pháp dẫn đầu
  • Động thái tiếp theo của Iran về leo thang hạt nhân
  • Tác động của việc Qatar tắt hệ thống theo dõi đến tính minh bạch thị trường