Giá dầu đang phản ánh kỳ vọng về một thỏa thuận mà Nhà Trắng gọi là giả dối

• Thông tin từ truyền thông nhà nước Iran về một bản ghi nhớ (MOU) 14 điểm liên quan đến eo biển Hormuz đã gây ra đợt bán tháo mạnh đối với cả hai loại dầu thô chuẩn.
• Nhà Trắng đã công khai phủ nhận thông tin này là bịa đặt, khiến các nhà giao dịch sẵn sàng cho một thỏa thuận mà Washington không xác nhận là có tồn tại.
• Dữ liệu tồn kho của EIA bị trì hoãn đến thứ Năm sau ngày Lễ Tưởng niệm, đây là chất xúc tác ngắn hạn tiếp theo.

Đài truyền hình nhà nước Iran hôm thứ Tư cho biết Tehran đã nhận được bản dự thảo ban đầu về một bản ghi nhớ (MOU) 14 điểm với Hoa Kỳ, theo đó sẽ mở lại eo biển Hormuz, dỡ bỏ lệnh phong tỏa hải quân của Mỹ đối với các cảng của Iran và rút quân Mỹ khỏi lãnh thổ Iran. Chỉ vài giờ sau, Nhà Trắng đã đăng tải trên Twitter gọi thông tin này là không đúng sự thật và bản MOU là hoàn toàn bịa đặt. Thị trường dầu thô, như dự đoán, đã bán tháo theo tin tức và bỏ qua lời phủ nhận. Giá dầu Brent giảm khoảng 3% xuống còn gần 93 đô la một thùng, trong khi giá dầu West Texas Intermediate (WTI) giảm gần 4% xuống khoảng 90 đô la. Thị trường đã cho rằng hòa bình sắp đến. Các bên tham gia vào thỏa thuận hòa bình đó thậm chí không thể thống nhất về sự tồn tại của văn kiện này.

Một khung thỏa thuận không thể xác minh

Sự lạc quan này thật kỳ lạ. Ngay cả khi xem xét một cách rộng lượng nhất các điều khoản bị rò rỉ, bản ghi nhớ (MOU) chỉ là một bản phác thảo một trang, trì hoãn mọi vấn đề khó khăn, đặc biệt là việc Iran làm giàu uranium, đến thời hạn đàm phán 60 ngày. Truyền thông Tehran đang coi văn kiện này như sự đầu hàng của Mỹ. Washington khẳng định không có văn kiện nào như vậy có tính ràng buộc. Hai bên chưa đạt được một bản ghi nhớ, họ đang tranh luận về việc liệu một bản ghi nhớ có được soạn thảo hay không. Đánh giá việc kết thúc chiến tranh trên cơ sở đó không phải là phân tích, mà là hy vọng.

Hệ thống đường ống sẽ không được mở lại ngay lập tức

Ngay cả khi một thỏa thuận được hình thành trong tuần này, eo biển Hormuz cũng không thể mở cửa trở lại ngay sau khi bản ghi nhớ được ký kết. Iran đã rải thủy lôi ở eo biển, và việc rà phá thủy lôi được tính bằng tuần. Các tàu chở dầu bị mắc kẹt trong cảng cần được sơ tán. Mỹ sẽ phải dỡ bỏ lệnh phong tỏa theo từng giai đoạn phối hợp. Số liệu mới nhất từ ​​Cơ quan Năng lượng Quốc tế cho thấy lượng dự trữ dầu toàn cầu đã giảm khoảng 250 triệu thùng trong tháng 3 và tháng 4, riêng lượng dự trữ trên đất liền của OECD đã giảm mạnh 146 triệu thùng trong tháng 4. Nguồn cung không thể được phục hồi trong vòng hai tuần. Diễn biến giá ngày hôm nay lại cho thấy điều đó là có thể.

Giá dầu Brent đang dựa vào đường EMA 200 ngày đang tăng

Hình ảnh kỹ thuật phản ánh những gì mà các yếu tố cơ bản không hoàn toàn chứng minh. Giá dầu Brent đã điều chỉnh giảm gần như toàn bộ đợt tăng giá hồi tháng 5, giao dịch gần mức 93,00 đô la so với đường EMA 50 ngày gần mức 98,00 đô la và đường EMA 200 ngày đang tăng quanh mức 82,00 đô la. Đường dưới này gần trùng với mức giá giao dịch trước khi xung đột leo thang vào cuối tháng 2, đánh dấu mức sàn cấu trúc rõ ràng hơn cho việc giảm giá mạnh. Việc phá vỡ mức 92,00 đô la khi đóng cửa phiên giao dịch hàng ngày sẽ mở ra cánh cửa cho một đợt giảm giá nhanh hơn hướng tới mức giá cao hơn 80 đô la. Về phía tích cực, vùng giá $96.50 và $100.00 là những ngưỡng kháng cự rõ ràng, những mức mà bất kỳ sự tái bùng phát nào của các cuộc đình công cũng sẽ nhanh chóng vượt qua. Chỉ báo Stoch RSI đang thoát khỏi vùng quá bán trên biểu đồ trong ngày, cho thấy khả năng bật tăng kỹ thuật trong ngắn hạn, nhưng động lượng hàng ngày vẫn nghiêng hẳn về xu hướng giảm.

Khung giao dịch

Xu hướng nghiêng về giảm trong khi câu chuyện hòa bình vẫn còn, nhưng sự bất đối xứng ủng hộ việc giảm dần lượng bán tháo vào vùng hỗ trợ cấu trúc hơn là đuổi theo nó. Việc đóng cửa hàng ngày trên $96.50 sẽ vô hiệu hóa nhận định giảm giá và mở lại mức $100.00. Việc phá vỡ mức $92.00 sẽ nhắm đến mức cao của $80. Hãy coi bất kỳ "rò rỉ" khung giao dịch hoặc phản bác nào tiếp theo là chất xúc tác trong ngày. Các tiêu đề, chứ không phải các chỉ báo kỹ thuật, sẽ quyết định giai đoạn tiếp theo.

Báo cáo dữ liệu tồn kho EIA sẽ được công bố thứ Năm

Báo cáo Tình trạng Dầu mỏ Hàng tuần của Cơ quan Thông tin Năng lượng (EIA) bị hoãn đến thứ Năm lúc 14:30 GMT tuần này do kỳ nghỉ Lễ Tưởng niệm. Số liệu được công bố tuần trước cho thấy lượng dự trữ dầu thô thương mại của Mỹ giảm 1,3 triệu thùng, thấp hơn khoảng 4% so với mức trung bình 5 năm. Một đợt giảm mạnh hơn nữa trong bối cảnh gián đoạn nguồn cung sẽ tạo ra một đợt tăng giá ngắn hạn, mặc dù bất kỳ con số nào cũng có thể bị lu mờ bởi những thông tin tiếp theo từ kênh liên lạc Mỹ-Iran.

Biểu đồ WTI 5 phút