คาดการณราคาโลหะเงน:ยงคงเคลอนไหวไซดเวยใกล 6850 ขณะรอถอยแถลงของประธานเฟด

ราคาโลหะเงินยังคงเคลื่อนไหวในกรอบแคบๆ ระหว่าง $67.35 และ $70 ในสัปดาห์นี้
นักลงทุนจับตาถ้อยแถลงของวอร์ชจากเฟดในการประชุมสัมมนา Jackson Hole อย่างใกล้ชิด
ประธานเฟดอาจย้ำถึงความมุ่งมั่นของธนาคารกลางในการทำให้อัตราเงินเฟ้อลดลงสู่เป้าหมายที่ 2%

ในช่วงตลาดลงทุนยุโรปวันพฤหัสบดี ราคาโลหะเงิน (XAG/USD) ปรับตัวเพิ่มขึ้น 0.35% มาอยู่ใกล้ $68.40 แต่โดยรวมยังคงเคลื่อนไหวในลักษณะไซด์เวย์ภายในกรอบระหว่าง $67.35 และ $70 ในสัปดาห์นี้ โลหะสีขาวยังไร้ทิศทางที่ชัดเจน เนื่องจากนักลงทุนรอฟังสุนทรพจน์ของเควิน วอร์ช ประธานธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) ในการประชุมสัมมนา Jackson Hole ในวันศุกร์

นักลงทุนจะจับตาความเห็นของวอร์ช ประธานเฟด เกี่ยวกับเงินเฟ้อและแนวโน้มอัตราดอกเบี้ยของสหรัฐฯ (US) อย่างใกล้ชิด

ในการประชุมนโยบายเดือนกรกฎาคม วอร์ช ประธานเฟด ไม่ได้ให้คำแนะนำล่วงหน้าใด ๆ แต่เน้นย้ำว่าธนาคารกลางมุ่งมั่นที่จะทำให้อัตราเงินเฟ้อลดลงสู่เป้าหมาย 2% ของธนาคารกลาง

ตลาดการเงินเชื่อว่าความมุ่งมั่นของเฟดในการลดแรงกดดันด้านราคาจะเป็นปัจจัยที่เอื้อต่อดอลลาร์สหรัฐ (USD) สถานการณ์ดังกล่าวอาจลดความน่าดึงดูดใจของสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทน เช่น โลหะเงิน นอกจากนี้ ดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่าขึ้นทำให้ราคาโลหะเงินเป็นการเดิมพันที่มีความเสี่ยงและผลตอบแทนไม่จูงใจสำหรับนักลงทุน

นักกลยุทธ์จาก OCBC กล่าวว่า USD อาจ "พบแนวรับหากวอร์ชและเจ้าหน้าที่เฟดคนอื่น ๆ ออกมาคัดค้านความกังวลเกี่ยวกับการลดค่าของเงิน และยืนยันอีกครั้งถึงความมุ่งมั่นในการทำให้อัตราเงินเฟ้อกลับสู่เป้าหมาย 2% ของเฟด" โดยมองว่าการประชุมดังกล่าวเป็นเวทีสำคัญสำหรับเฟดในการชี้แจงจุดยืนเกี่ยวกับเงินเฟ้อและความน่าเชื่อถือของนโยบาย

การวิเคราะห์ทางเทคนิคของโลหะเงิน

ในกราฟรายวัน XAG/USD ซื้อขายอยู่ที่ $68.40 โดยยังคงมีแนวโน้มขาขึ้นในระยะใกล้ เนื่องจากราคายืนเหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียล (EMA) 20 วันที่ $65.34 โลหะเงินปรับตัวขึ้นต่อจากแนวรับแบบไดนามิกดังกล่าว ขณะที่ดัชนี Relative Strength Index (14) อยู่ที่ประมาณ 62 ซึ่งบ่งชี้ถึงโมเมนตัมขาขึ้นที่แข็งแกร่งและกำลังเข้าใกล้สภาวะซื้อมากเกินไป แต่ยังคงสนับสนุนฝั่งผู้ซื้อ

ด้านขาลง แนวรับแรกอยู่ที่เส้น EMA 20 วันใกล้ $65.34 ซึ่งการปรับตัวลดลงอาจดึงดูดแรงซื้อใหม่เข้ามาเพื่อรักษาแนวโน้มขาขึ้นในภาพรวม ด้านขาขึ้น เนื่องจากยังไม่พบแนวต้านเชิงโครงสร้างของราคาที่อยู่ใกล้เคียง โมเมนตัมจึงยังคงเป็นปัจจัยชี้นำหลัก โดยค่า RSI ที่อยู่ในระดับสูงบ่งชี้ว่า แม้แนวโน้มขาขึ้นยังคงดำเนินต่อไป แต่การปรับตัวขึ้นอาจชะลอลง เนื่องจากตลาดกำลังรับมือกับสภาวะที่ยืดตัวมากขึ้น

(การวิเคราะห์ทางเทคนิคของบทความนี้จัดทำขึ้นโดยได้รับความช่วยเหลือจากเครื่องมือ AI ดูข้อมูลเพิ่มเติม)

โลหะเงิน: คำถามที่พบบ่อย

ทําไมผู้คนถึงลงทุนในโลหะเงิน?

แร่เงินเป็นโลหะมีค่าที่มีการซื้อขายแลกเปลี่ยนอย่างมากในหมู่นักลงทุน ในอดีต โลหะเงินถูกใช้เป็นสินทรัพย์สะสมมูลค่าและเป็นสื่อกลางในการแลกเปลี่ยน แม้ว่าจะได้รับความนิยมน้อยกว่าทองคํา แต่นักลงทุนอาจหันไปใช้โลหะเงินเพื่อกระจายพอร์ตการลงทุนของตนเพื่อสะสมมูลค่า หรือเพื่อป้องกันความเสี่ยงที่อาจเกิดขึ้นในช่วงที่มีอัตราเงินเฟ้อสูง นักลงทุนสามารถซื้อโลหะเงินจริงในรูปแบบของเหรียญ ในรูปแบบของแท่งหรือซื้อขายผ่านตัวกลางเช่น Exchange Traded Funds ซึ่งอ้างอิงราคาโลหะเงินในตลาดต่างประเทศ

ปัจจัยใดที่มีอิทธิพลต่อราคาโลหะเงิน?

ราคาโลหะเงินสามารถเคลื่อนไหวได้จากปัจจัยหลายประการ ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์หรือความกลัวต่อภาวะเศรษฐกิจถดถอยรุนแรงอาจทําให้ราคาโลหะเงินเพิ่มขึ้นจากสถานะสินทรัพย์ปลอดภัย แม้ว่าจะได้รับความสนใจน้อยกว่าทองคําก็ตาม ในฐานะที่เป็นสินทรัพย์ที่ไม่ให้ผลตอบแทน โลหะเงินมีแนวโน้มที่จะเพิ่มขึ้นเมื่ออัตราดอกเบี้ยลดลง การเคลื่อนไหวของโลหะเงินยังขึ้นอยู่กับพฤติกรรมของดอลลาร์สหรัฐ (USD) เพราะสินทรัพย์โลหะเงินซื้อขายด้วยราคาเป็นดอลลาร์ (XAGUSD) ดอลลาร์ที่แข็งค่ามีแนวโน้มที่จะรักษาราคาโลหะเงินไว้ แต่หากดอลลาร์อ่อนค่าลง มีแนวโน้มที่จะผลักดันราคาโลหะเงินให้สูงขึ้น ปัจจัยอื่นๆ เช่น อุปสงค์การลงทุน อุปทานการขุด (โลหะเงินมีมากกว่าทองคํามาก) และอัตราการนำกลับมาใช้ก็อาจส่งผลต่อราคาโลหะเงินได้เช่นกัน

อุปสงค์ภาคอุตสาหกรรมส่งผลต่อราคาโลหะเงินอย่างไร?

โลหะเงินมีการใช้กันอย่างแพร่หลายในอุตสาหกรรม โดยเฉพาะอย่างยิ่งในภาคส่วนต่างๆ เช่น อิเล็กทรอนิกส์หรือพลังงานแสงอาทิตย์ เนื่องจากโลหะเงินสามารถนําไฟฟ้าได้สูงที่สุดชนิดหนึ่งเมื่อเทียบกับโลหะทั้งหมด มากกว่าทองแดงและทองคํา ความต้องการโลหะที่เพิ่มขึ้นสามารถทำให้ราคาโลหะเงินเพิ่มขึ้นได้ การเปลี่ยนแปลงในระบบเศรษฐกิจของสหรัฐฯ จีน และอินเดียยังสามารถส่งผลต่อการแกว่งตัวของราคาโลหะเงิน ในสหรัฐฯ และโดยเฉพาะอย่างยิ่งจีน ภาคอุตสาหกรรมขนาดใหญ่ของพวกเขาใช้โลหะเงินในกระบวนการต่างๆ ในอินเดีย ความต้องการโลหะมีค่าของผู้บริโภคเพื่อเอาไปสร้างเครื่องประดับก็มีบทบาทสําคัญในการกําหนดราคาโลหะเงินเช่นกัน

ราคาโลหะเงินตอบสนองต่อการเคลื่อนไหวของทองคําอย่างไร?

ราคาโลหะเงินมีแนวโน้มที่จะเคลื่อนไหวตามราคาทองคํา เมื่อราคาทองคําสูงขึ้น โลหะเงินมักจะเคลื่อนไหวามความเหมาะสม อย่างไรก็ตาม สถานะของสินทรัพย์ทั้งสองไม่ได้อยู่ในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัยที่มีความคล้ายคลึงกัน อัตราส่วนเปรียบเทียบทองคําและโลหะเงินจะให้ข้อมูลของจํานวนออนซ์ของโลหะเงินที่จําเป็นเพื่อให้เท่ากับมูลค่าของทองคําหนึ่งออนซ์ อัตราส่วนเปรียบทียบนี้อาจช่วยในการกําหนดการประเมินมูลค่าสัมพัทธ์ระหว่างโลหะทั้งสอง นักลงทุนบางคนอาจพิจารณาว่าหากอัตราส่วนนี้สูง จะหมายความว่าโลหะเงินมีมูลค่าต่ำเกินไป หรือทองคํามีมูลค่าสูงเกินไป ในทางตรงกันข้าม อัตราส่วนที่ต่ำอาจบ่งบอกว่าทองคํามีมูลค่าต่ำกินไปเมื่อเทียบกับโลหะเงิน

คาดการณ์ราคาโลหะเงิน:ยังคงเคลื่อนไหวไซด์เวย์ใกล้ $68.50 ขณะรอถ้อยแถลงของประธานเฟด