ยโรปรบตวขนแตะระดบสงสดนบตงแตเดอนมถนายน ขณะทอตราผลตอบแทนพนธบตรรฐบาลสหรฐฯ ทลดลงกดดนดอลลารสหรฐ

EURUSD พุ่งขึ้นสู่ระดับสูงสุดนับตั้งแต่เดือนมิถุนายน ขณะที่ดอลลาร์สหรัฐเผชิญแรงกดดันจากการเทขายในวงกว้าง
อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ระยะยาวร่วงลงอย่างรุนแรง หลังจากกระทรวงการคลังประกาศว่าจะซื้อคืนตราสารหนี้ที่มีอายุคงเหลือนานขึ้นในวงเงินที่มากกว่าเดิม
การคาดการณ์การปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของเฟดลดลง ขณะที่ตลาดยังคงคาดว่า ECB จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน

EURUSD พุ่งขึ้นอย่างรุนแรงในวันพุธ โดยแตะระดับสูงสุดนับตั้งแต่เดือนมิถุนายน ขณะที่ดอลลาร์สหรัฐ (USD) เผชิญแรงกดดันจากการเทขายระลอกใหม่ หลังจากกระทรวงการคลังสหรัฐฯ ประกาศว่าจะเพิ่มการซื้อคืนพันธบัตรรัฐบาลที่มีอายุคงเหลือนานขึ้น ในขณะที่เขียนบทความนี้ คู่เงินซื้อขายอยู่ที่ประมาณ 1.1653 เพิ่มขึ้น 0.68% ในวันดังกล่าว

ในแถลงการณ์ กระทรวงการคลังสหรัฐฯ ระบุว่าจะเพิ่มขนาดการดำเนินการซื้อคืนเพื่อสนับสนุนสภาพคล่องสำหรับหลักทรัพย์ที่มีคูปองอัตราดอกเบี้ยคงที่และมีอายุคงเหลือนานขึ้นอย่างน้อยสองเท่า โดยครอบคลุมตราสารอายุ 10-20 ปี และ 20-30 ปี ขนาดสูงสุดของการดำเนินการแต่ละครั้งจะเพิ่มขึ้นจาก 2 พันล้านดอลลาร์เป็นอย่างน้อย 4 พันล้านดอลลาร์

หลังการประกาศ อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ระยะยาวร่วงลงอย่างรุนแรง เนื่องจากราคาพันธบัตรปรับตัวสูงขึ้น อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 30 ปีลดลงประมาณ 9 จุดเบสิกพอยต์ สู่ระดับใกล้ 5.20% หลังจากเพิ่มขึ้นเหนือ 5.30% ในวันอังคาร ซึ่งเป็นระดับสูงสุดนับตั้งแต่ปี 2007

ก่อนหน้านี้ในวันพุธ เงินดอลลาร์ก็ซื้อขายอย่างอ่อนแออยู่แล้ว เนื่องจากข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐฯ ที่อ่อนแอลงในช่วงไม่กี่สัปดาห์ที่ผ่านมา ทำให้เทรดเดอร์ลดการคาดการณ์การปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) ในการประชุมที่กำลังจะมาถึง

ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ซึ่งใช้วัดมูลค่าของเงินดอลลาร์เมื่อเทียบกับตะกร้าสกุลเงินหลัก 6 สกุล ซื้อขายอยู่ใกล้ระดับ 99 ลดลง 0.65% ในวันดังกล่าว และแตะระดับต่ำสุดนับตั้งแต่วันที่ 1 มิถุนายน

ขณะนี้ความสนใจหันไปที่รายงานการประชุมเดือนกรกฎาคมของคณะกรรมการกำหนดนโยบายการเงินของสหรัฐฯ (FOMC) เพื่อหาเบาะแสใหม่เกี่ยวกับแนวโน้มนโยบายการเงิน

ในทางตรงกันข้าม ตลาดคาดการณ์อย่างกว้างขวางว่าธนาคารกลางยุโรป (ECB) จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน ท่ามกลางความกังวลอย่างต่อเนื่องเกี่ยวกับเงินเฟ้อที่ได้รับแรงหนุนจากต้นทุนพลังงาน

ขณะเดียวกัน รายงานตัวเลขดัชนีราคาผู้บริโภคแบบประสานของยูโรโซน (HICP) ฉบับสุดท้ายแสดงให้เห็นว่าอัตราเงินเฟ้อเพิ่มขึ้น 0.2%MoM ในเดือนกรกฎาคม ไม่เปลี่ยนแปลงจากตัวเลขประมาณการเบื้องต้น ส่วนอัตราเงินเฟ้อพื้นฐานของ HICP ก็ได้รับการยืนยันที่ 2.5% YoY

Euro: คำถามที่พบบ่อย

เงินยูโรคืออะไร?

ยูโรเป็นสกุลเงินของ 19 ประเทศในสหภาพยุโรปที่อยู่ในยูโรโซน เป็นสกุลเงินที่มีการซื้อขายกันมากเป็นอันดับสองของโลกรองจากดอลลาร์สหรัฐ ในปี 2022 เงินยูโร คิดเป็น คิดเป็น 31% ของธุรกรรมการแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศทั้งหมด โดยมีมูลค่าการซื้อขายรายวันเฉลี่ยอยู่ที่ กว่า 2.2 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐต่อวัน EURUSD เป็นคู่สกุลเงินที่มีการซื้อขายกันมากที่สุดในโลก ธุรกรรมทั้งหมด คิดเป็น ประมาณ 30% ที่ซื้อขายแลกเปลี่ยนด้วยคู่สกุลเงินนี้ ตามด้วย EUR/JPY (4%), EUR/GBP (3%) และ EUR/AUD (2%)

ECB คืออะไร และมีผลกระทบต่อเงินยูโรอย่างไร?

ธนาคารกลางยุโรป (ECB) มีที่ตั้งอยู่ในเมืองแฟรงก์เฟิร์ต ประเทศเยอรมนี เป็นธนาคารสำรองสำหรับยูโรโซน ECB กำหนดอัตราดอกเบี้ยและจัดการนโยบายการเงิน หน้าที่หลักของ ECB คือการรักษาเสถียรภาพด้านราคา ซึ่งหมายถึงการควบคุมอัตราเงินเฟ้อหรือกระตุ้นการเติบโต เครื่องมือหลักคือการเพิ่มหรือลดอัตราดอกเบี้ย อัตราดอกเบี้ยที่ค่อนข้างสูง - หรือการคาดหวังอัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้น - มักจะส่งผลดีต่อเงินยูโรและในทางกลับกันก็เช่นเดียวกัน คณะกรรมการผู้กำหนดนโยบายการเงินของ ECB ตัดสินใจเกี่ยวกับนโยบายการเงินในการประชุมที่จัดขึ้นปีละแปดครั้ง การตัดสินใจทำโดยประธานธนาคารกลางแห่งยูโรโซนจะประกอบด้วยสมาชิกถาวร 6 คน รวมถึงประธาน ECB นางคริสติน ลาการ์ด

ข้อมูลเงินเฟ้อส่งผลต่อค่าเงินยูโรอย่างไร

ข้อมูลเงินเฟ้อของยูโรโซน ซึ่งวัดโดยดัชนีราคาผู้บริโภค (HICP) ถือเป็นข้อมูลทางเศรษฐมิติที่สำคัญสำหรับเงินยูโร หากอัตราเงินเฟ้อเพิ่มขึ้นเกินคาด โดยเฉพาะอย่างยิ่งหากสูงกว่าเป้าหมาย 2% ของธนาคารกลาง ECB จะต้องขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพื่อนำเงินเฟ้อกลับมาอยู่ภายใต้การควบคุม อัตราดอกเบี้ยที่ค่อนข้างสูงเมื่อเทียบกับอัตราดอกเบี้ยอื่นๆ มักจะเป็นประโยชน์ต่อเงินยูโร เนื่องจากทำให้ยูโรโซนน่าดึงดูดยิ่งขึ้นในฐานะที่เป็นสถานที่สำหรับนักลงทุนทั่วโลกในการจอดเงินของพวกเขา

ข้อมูลทางเศรษฐกิจมีอิทธิพลต่อค่าเงินยูโรอย่างไร

การเปิดเผยข้อมูลจะวัดความสมบูรณ์ของเศรษฐกิจและอาจส่งผลกระทบต่อเงินยูโร ตัวชี้วัดต่างๆ เช่น GDP, PMI การผลิตและบริการ, การจ้างงาน และการสำรวจความเชื่อมั่นของผู้บริโภค ล้วนส่งผลต่อทิศทางของเงินยูโรได้ เศรษฐกิจที่แข็งแกร่งเป็นผลดีต่อเงินยูโร ไม่เพียงแต่ดึงดูดการลงทุนจากต่างประเทศมากขึ้นเท่านั้น แต่ยังอาจกระตุ้นให้ ECB ขึ้นอัตราดอกเบี้ย ซึ่งจะทำให้ค่าเงินยูโรแข็งค่าโดยตรง มิฉะนั้นหากข้อมูลเศรษฐกิจอ่อนแอ เงินยูโรก็มีแนวโน้มจะร่วงลง ข้อมูลเศรษฐกิจสำหรับสี่ประเทศที่ใหญ่ที่สุดในเขตยูโร (เยอรมนี ฝรั่งเศส อิตาลี และสเปน) มีความสำคัญอย่างยิ่ง เนื่องจากคิดเป็น 75% ของเศรษฐกิจของยูโรโซน

ดุลการค้าส่งผลต่อเงินยูโรอย่างไร

การเปิดเผยข้อมูลที่สำคัญอีกข่าวหนึ่งสำหรับเงินยูโรคือดุลการค้า ตัวบ่งชี้นี้จะวัดความแตกต่างระหว่างสิ่งที่ยูโรโซนได้รับจากการส่งออกกับการใช้จ่ายกับการนำเข้าในช่วงเวลาที่กำหนด หากประเทศผลิตสินค้าส่งออกที่เป็นที่ต้องการอย่างมาก สกุลเงินของประเทศก็จะมีมูลค่าเพิ่มขึ้นจากความต้องการพิเศษที่เกิดจากผู้ซื้อจากต่างประเทศที่ต้องการซื้อสินค้าเหล่านี้ ดังนั้น ยอดดุลการค้าที่เป็นบวกทั้งหมดจะทำให้สกุลเงินแข็งแกร่งขึ้น และถ้ายอดดุลติดลบ สถานการณ์ก็จะกลับกัน